39 Menkul kıymetler piyasasına ilişkin Federal Kanun. Kanun “Menkul Kıymetler Piyasası Hakkında. Bölüm V. Menkul kıymetler piyasasının düzenlenmesi

Devlet Duması

Federasyon Konseyi

Adli uygulama ve mevzuat - 39-FZ Rusya Federasyonu'nda sermaye yatırımı şeklinde yürütülen yatırım faaliyetleri hakkında

Yatırım faaliyeti konularının ilişkilerini düzenleyen ana yasal belgeler, Rusya Federasyonu Medeni Kanunu, 25.02.1999 N 39-FZ tarihli "Rusya Federasyonu'nda sermaye yatırımları şeklinde gerçekleştirilen yatırım faaliyetlerine ilişkin" Federal Kanun, 26.06.1991 tarihli RSFSR Kanunu N 1488-1 "RSFSR'deki yatırım faaliyetleri hakkında". Bu durumda, yatırımcı (müşteri) ile yüklenici (yüklenici) arasındaki ilişki, bir işletmenin, binanın (konut binası dahil), yapının veya başka bir tesisin inşası veya yeniden inşası için akdedilen inşaat sözleşmesi hükümlerine göre düzenlenir. ayrıca inşaat halindeki tesisle ayrılmaz bir şekilde bağlantılı kurulum, devreye alma ve diğer işler için. İnşaat sözleşmelerine ilişkin kurallar, sözleşmede aksi belirtilmedikçe bina ve yapıların büyük onarımları için de geçerlidir.

Birden fazla katılımcının olduğu uzun vadeli bir süreç resmileştirmeyi gerektirir. 90'lı yıllarda mülkün yeniden dağıtılması, Menkul Kıymetler Piyasası Kanununun hazırlanmasına yol açtı. Standart, 20 yıl boyunca beş düzine değişiklik formuna tabi tutuldu. Tahvil ve makbuz ihracının zorluklarının yanı sıra menkul kıymet yönetimi faaliyetlerinin karmaşıklığı da düzeltmeye tabi tutuldu.

Yasal çerçeve

Pahalı varlıkların listesi oldukça kapsamlıdır:

• hisse senetleri ve tahviller:
• yatırım fonu birimleri:
• çekler ve konşimentolar;
• faturalar ve ipotekler.

Menkul kıymetler piyasasına ilişkin Federal Kanun, kuruluşların araç ihracı alanındaki ilişkilerini düzenler.

Kanun, güncellenen Medeni Kanun ve Anonim Şirketler Kanununa paralel olarak hazırlanmış bir zeminde oluşturulmuştur.

Ülke içindeki ekonomik ve siyasi güç dengesi ve uluslararası kuralları dikkate alma ihtiyacı, yasa değişikliklerini zorunlu kılmaktadır. Son düzenleme 31 Aralık'ta gerçekleşti. Ülkeler çanları dinledi ve Themis'in hizmetkarları değişiklikleri onayladı.

Kavramın tanımı

Menkul kıymet yönetimi faaliyetleri, hisse senedi ve tahvillerin güven yönetimi koşullarında menkul kıymetler piyasası menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların işleyişi olarak kabul edilir; türev varlıklar - vadeli işlemler ve opsiyonlar; yukarıdakilerin alım ve satımı için para.

Sanatta. Federal Yasanın 39'u, menkul kıymetler piyasasının temel şartlarını açıklar, profesyonel istihdam türlerini listeler ve menkul kıymetler piyasasında mesleki faaliyetlerin birleştirilmesine ilişkin kısıtlamalara atıfta bulunur. Ayrıca emisyon değerlerine ilişkin kuralları - bunların çeşitlerini, ihraç ve dolaşım prosedürlerini - belirler.

RCB'deki aktivite

Ocak 2018 itibarıyla menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel bir katılımcının faaliyetleri altı tür faaliyet içermektedir:

1. Komisyonculuk. Müşteriyle yapılan ücretli sözleşmeler temelinde, masrafları müşteriye ait olmak üzere gerçekleştirilen hisse senedi ve tahvillere ilişkin işlemleri temsil ederler. Kanun kimin müşteri olabileceğini belirtir - ihraççı mı yoksa kullanılabilir fonu olan bir kişi mi?
2. Bayi uygulaması aynı zamanda varlıkların satın alınması/satılmasıdır, ancak masrafları kendisine ait olmak üzere ve kendi adına kamuya açıklanmış bir fiyat üzerinden.
3. Saklama işlevleri - kağıt biçiminde verilmişse varlıklara ilişkin sertifikaların saklanması veya değerli sertifikaların mülkiyetinin devrine ilişkin güncel kayıtların oluşturulması ve sürdürülmesi.
4. Değerli varlıkların sahiplerinin kayıtlarının tutulması. Bu faaliyet, makul talep üzerine hisse, tahvil ve diğer varlıkların sahipleri hakkındaki bilgilerin toplanmasını, işlenmesini, arşivlenmesini ve sağlanmasını içerir.
5. Hisse senedi ve diğer piyasalarda alım satım organizasyonu, menkul kıymetler piyasası katılımcılarına etkin işlemler için hizmetler.
6. Menkul kıymet yönetimi faaliyetleri, hizmetler için belirli bir ücret içeren sözleşmeye dayalı ilişkiler ve güven yönetimi kapsamındaki yükümlülüklerin yerine getirilmesi için son tarih: diğer kişilerin hisse satın alımı için fon şeklindeki değerli varlıkları; halihazırda sahip olunan varlıklar; emanete devredilen varlıklarla yapılan işlemler sonucunda alınan para ve menkul kıymetler.

Yönetici, yapılan sözleşme çerçevesinde müşterinin çıkarlarına saygı göstermek ve kârlı işlemler gerçekleştirmekle yükümlüdür. Yapılan iş karşılığında ücret ve yapılan gerekli masraflar için tazminat alma hakkına sahiptir. İşçilik ödemesi ve giderlerin geri ödenmesi, yönetim tesisleri pahasına yapılır. Müşterinin menkul kıymetlerin güven yönetimi sonucunda gelir elde etmesi veya zarara uğraması durumunda yönetici, yöneticinin işinin karşılığını sözleşme şartlarına göre ödemek zorundadır.

2011 yılına kadar kanunda takasa ilişkin bir madde de yer alıyordu. Daha sonra bu çalışma standardın dışında tutularak kendi kuralları kapsamına alındı. Aralık 2018'den itibaren Sanat. Menkul Kıymet Piyasası Kanunu'nun 6'ncı maddesine yatırım danışmanlığına ilişkin iki yeni madde eklenecek.

Kimler profesyonel olarak kabul edilir?

Yukarıda belirtilen menkul kıymet yönetimi faaliyetleri münhasıran tüzel kişi tarafından gerçekleştirilebilir (Madde 2). Hem kendilerinin hem de bireysel olarak yatırım danışmanı rolüne başvuru yapma hakkı vardır. Başvuru sahipleri için zorunlu uyum şartı, yatırım danışmanlarından oluşan kendi kendini düzenleyen bir kuruluşa üye olmaktır.

Profesyonel katılımcı ne tür iş yaparsa yapsın yönetici unvanını taşır.

Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların hareketlerinin kalitesi ve yasallığı, finansal piyasalar için federal hizmet olan FFMS tarafından kontrol edilmektedir. CFU'lar Merkez Bankası tarafından kontrol edilmektedir.

Menkul kıymet alım satımını düzenleyenler ve diğer profesyonel katılımcılar, tam zamanlı denetçiler kullanarak iç kontrolü yürütürler.

Kart Kodu

RSB katılımcılarının lisanslara dayalı olarak işlevler gerçekleştirmesine izin verilir:

• varlık yönetimi için;
• piyasa varlıklarının sahiplerinin kaydını tutmak;
• hisse senedi alım satımını (borsa) düzenlemek.

Menkul kıymet yönetimi faaliyetlerinin yürütülmesine ilişkin kurallar, Rusya Federasyonu Merkez Bankası kararında yer almaktadır. Daha önce mevcut olan "Prosedür..." kodu "Gereksinimler..." ile değiştirildi:

• pahalı varlıkların yönetimine ilişkin sınıfların idaresine ilişkin düzenlemelere;
• yöneticiye emanet edilen varlıkların tamamlanmış hareketleri hakkında bilgilerin açıklanması için rejime;
• Yönetici ile müşteriler arasındaki çıkar çatışmalarının önlenmesi.

Sanatta. 39-FZ, yöneticinin eylemlerinin müşterinin çıkarlarıyla çelişmesi ve güvenen vatandaşın zarara uğramasına yol açması durumunda, verilen zarardan yöneticinin sorumlu olacağını ve müşterinin zararlarını tazmin edeceğini doğrudan belirtir. Ayrıca faaliyet türlerinin birleştirilmesine ilişkin kısıtlamalar getirilmiştir.

Sicili tutan şirketin, menkul kıymetler piyasasında başka tür mesleki uygulamalarla meşgul olma hakkı yoktur ve müşteri komisyoncusunun saklama faaliyetlerine erişimi yoktur.

Forex bayileri kendi meslekleriyle sınırlıdır, menkul kıymetler piyasasında profesyonel bir katılımcının işlevlerini birleştirme hakkı yoktur ve Kanun 39 tarafından oluşturulan listeden başka işlerle uğraşmalarına izin verilmez.

Aşağıdaki bileşimde aynı anda hizmet setlerinin sağlanmasına izin verilir:

• komisyonculuk;
• satıcı;
• Menkul kıymet yönetimi hakkında.

Muhasebe Kuralları

Yönetici, yönetimine devredilen menkul kıymetlerin kayıtlarını tutmakla görevlidir. Medeni hukuk ve muhasebe standartları bilgisi, profesyonel bir yöneticinin zorunlu niteliğidir.

Değerler her anapara için ayrı ayrı dikkate alınır. Muhasebe prosedürünün yönetici tarafından ihlali, 20-30 bin para cezası veya bir yıl süreyle hizmetten uzaklaştırma şeklinde müteakip cezayı gerektiren idari bir suç olarak kabul edilir. Tüzel kişilerden yapılan tahsilatlar 500-700 bin arasında değişmektedir.

Bankalar ve evraklar

Geleneksel bankacılık fonksiyonlarına ek olarak finansal kurumlar borsada aşağıdaki rolleri oynarlar:

• ihraççı, bir bankanın kayıtlı sermaye oluşturmak için ucuz kredileri veya hisseleri çekmek amacıyla kendi tahvillerini ihraç etmesi;
• finanse edilen ihraççının kârının bir kısmı (temettü veya kupon geliri) şeklinde daha sonra gelir elde etme planıyla başkalarının projelerinin hisselerine fon yatıran bir yatırımcı;
• Menkul kıymetler piyasasının profesyonel katılımcısı, bir komisyoncu, bayi veya menkul kıymet yöneticisinin işini lisans temelinde gerçekleştiriyor.

Bankaların menkul kıymet yönetimindeki faaliyetleri arasında pahalı mülklerin satın alınması için kredi verilmesi, ihraç eden şirketler için ödeme acentesi olarak hareket edilmesi ve piyasa manipülasyonlarına dayalı uzlaşmaların yürütülmesi yer almaktadır.

Uzman Yardımcısı

Değerli varlıkları yöneten kuruluşların listesinde “transfer acentesi” terimi yer almamaktadır. Menkul Kıymetler Piyasası Federal Kanunu bu tür kişileri profesyonel katılımcılar olarak sınıflandırmaz. Transfer hizmetleri sağlayan bir kuruluşun lisans almasına veya SRO'ya üye olmasına gerek yoktur.

Transfer acentesinin iş yükü aşağıdaki gibidir:

• varlıkların manipülasyonu sırasında sicile kayıtlı kişilerden formların kabul edilmesi;
• varlıklarla ilgili yapılan işlemlere ilişkin asılların biriktirilmesi ve sicil memuruna gönderilmesi;
• sicil sahibi tarafından hazırlanan formların sicildeki kişilere verilmesi;
• menkul kıymetleri yönetirken sicile dahil olan kişilerin emirlerindeki imzaların teyidi.

Münhasıran bilgilerin toplanması ve iletilmesi. Kayıt sahibi, alınan materyali yönetir: hesapları ayarlar ve alıntılar hazırlar.

Menkul kıymetler piyasası, katılımcıları arasında hisse senetlerinin, tahvillerin ve diğer maddi değere sahip belgelerin ihraç edilmesi ve dolaşımından oluşan mali bir ilişkidir. Başka bir deyişle, fonların yeniden dağıtımının menkul kıymetler gibi finansal araçlar kullanılarak gerçekleştirildiği finansal piyasanın bir parçasıdır.

39 Federal Kanunun Açıklaması

39-FZ sayılı “Menkul Kıymetler Piyasası” Federal Kanunu, ihraççıya bakılmaksızın menkul kıymetlerin ihracı ve dolaşımı sırasında ortaya çıkan ilişkileri ve ayrıca hisse senedi piyasasının bireysel parçalarının oluşumu ve faaliyet özelliklerini düzenler. .

Tahvillere ilişkin Federal Kanun, 20 Mart 1996'da Devlet Duması tarafından kabul edildi ve aynı yılın 11 Nisan'ında Federasyon Konseyi tarafından onaylandı. Mevzuat Rusya Federasyonu Cumhurbaşkanı tarafından imzalandı ve 22 Nisan 1996'da yürürlüğe girdi.

Menkul Kıymetler Piyasası Kanunu, hisse senetleri ve diğer pahalı belgeler için piyasanın belirli alanlarını, bunların ihraç, tedavül ve tedavülden çekilme süreci de dahil olmak üzere ele alan altı bölüm, on üç alt bölüm ve elli üç maddeden oluşmaktadır.

Federal Kanun-39'un bölümlere göre kısa içeriği:

• Bölüm 1'de kanunun genel hükümleri incelenmekte, spesifik terminoloji açıklanmakta ve mevzuatın kapsamı açıklanmaktadır;
• Bölüm 2'de menkul kıymetler piyasası katılımcıları anlatılmaktadır. Hisse senedi aracılık piyasasında ve acentelerinde mesleki faaliyetler, menkul kıymetlerin açık artırmalara kabul koşulları, uzmanlaşmış mali toplulukların faaliyetleri ve tüzel kişilerin depo faaliyetleri;
• 3. Bölüm menkul kıymet ihracına ilişkin süreçleri kapsamaktadır. Kanunun bu kısmı dört bölümden oluşmakta olup, menkul kıymet tanımının özelliklerini, ihraç sürecini, dolaşım prosedürünü ve hisse temsilcilerinin yetkilerini inceler;
• Bölüm 4'te menkul kıymetler piyasasına hisseler hakkında gerekli bilgilerin sağlanmasına ilişkin kurallar verilmektedir. Merkezi saklamacıya ve hissedarlara tahviller hakkında bilgi verilmesine ilişkin usul ve özellikleri kapsar;
• Bölüm 5, menkul kıymetler piyasasının düzenlenmesine ilişkin kuralları belirlemektedir. Yönetimin temel ilkelerini, profesyonel katılımcıların ve depoların faaliyetlerinin düzenlenmesinin yanı sıra Rusya Merkez Bankası'nın ve öz düzenleyici kuruluşların görev ve yetkilerini açıklayan beş bölümden oluşur;
• Bölüm 6, mevcut yasa hükümlerinin ihlaline ilişkin sorumluluk, yabancı hisselerin devrinin özellikleri ve menkul kıymetlerle ilgili çeşitli anlaşmaların yapılmasına ilişkin prosedür dahil olmak üzere nihai hükümleri kapsamaktadır.

Değerli belgelerle hukuka aykırı işlemlere yol açan kanun hükümlerinin belirsiz yorumlanmasını ortadan kaldırmak amacıyla tanıtım ve değişim faaliyetleri alanında mevzuat sürekli olarak değişmekte ve yeni yasal düzenlemelere uygun olarak tamamlanmaktadır.

Ayrıca 324 Sayılı Federal Kanundaki en son değişiklikler hakkında bilgi de ilginizi çekebilir. Bu konuda daha fazla bilgi

Kanunda yapılan son değişiklikler

Yasanın son revizyonu sırasında, 31 Aralık 2017 tarihinde 481-FZ sayılı değişiklikle kabul edilen, Madde 30.1 Menkul kıymet ihraççısının bunlarla ilgili bilgileri ifşa etmesi için serbest bırakılmasına ilişkin koşulları sağlamak, 6. paragrafla desteklendi Rusya Federasyonu hükümetinin, ihraççıların gerekli bilgileri açıklayamayacağı veya açıklanan bilgilerin bileşimini ve hacmini sınırlayamayacağı durumları belirleme ve ayrıca veri sağlamaması gereken kişiler çemberi oluşturma hakkına sahip olduğunu öngören veya sınırlı bir kapsamda açıklayın.

Madde 1 39 sayılı Federal Kanun, menkul kıymetlerin ihracı ve dolaşımı olan kanunun düzenleme konusunu, ayrıca borsadaki profesyonel katılımcıların faaliyetlerini ve çalışmalarının denetim ve kontrol özelliklerini belirler.

makale 2 Tahvil Kanunu, aşağıdakiler de dahil olmak üzere mevzuatta kullanılan temel terimleri açıklamaktadır:

• Sayı düzeyinde güvenlik - Belgesel olmayan kağıt da dahil olmak üzere, aynı zamanda aşağıdaki özelliklere sahip olan değerli herhangi bir kağıt:
  • bu mevzuatın gereklerine uygun olarak onay, temlik ve icraya tabi olan mülkiyet ve mülkiyet dışı hakları aynı anda güvence altına alır;
  • sınırlı sayıda üretildi;
  • bir sayıdaki hakların hacmi ve geçerlilik süresinin, gazetenin satın alındığı zamana bakılmaksızın herkes için aynı olması;
• Terfi - sahibine, onu ihraç eden kuruluşun kârından elde edilen kârdan pay alma, karar alma sürecine katılma ve anonim ortaklığın tasfiyesinden sonra kalan mülkün payını alma hakkı veren ihraç düzeyinde bir güvenlik şirket. Hisseler nama yazılı belgelerdir;
• Bağlamak - sahibine, ihraççıdan bu belgenin nominal değeri kadar para alma hakkını veren ihraç düzeyinde bir menkul kıymet. Nominal değerin alınması için son tarih doğrudan tahvilin kendisinde belirtilir. Tahviller aynı zamanda nominal fiyatının belirli bir yüzdesinin veya diğer mülkiyet haklarının alınmasını da sağlayabilir;
• İhraççı - Menkul kıymet sahiplerinin haklarını kendi adına veya bir kamu kuruluşu adına kullanma yükümlülüğü taşıyan tüzel kişilik veya devlet yürütme organı.

Madde 8 Borsaya ilişkin Federal Kanun, menkul kıymet sahiplerinin siciliyle faaliyetlerin yürütülmesi prosedürünü sağlar. Kayıt tutmanın kapsamı, hisse ve tahvillerle ilgili aşağıdaki işlemleri içerir:

• Toplamak;
• kayıt;
• tedavi;
• belgeler hakkında bilgilerin saklanması ve sağlanması;

Yalnızca uygun lisansa sahip bir tüzel kişinin kayıt tutma hakkı vardır. Bu kişiye sicil memuru veya sicil sahibi denir.

Kayıt sahibi aşağıdaki görevleri yerine getirir:

• bu mevzuatın kurallarına ve Rusya Bankası'nın düzenleyici belgelerine uygun olarak kişisel hesapların açılması ve sürdürülmesi;
• İhraççının oy hakkına sahip hisselerinin yüzde birden fazlasını şahsi hesaplarında bulunduran nama yazılı kişilere bilgi verilmesi. Açıklanan bilgiler, kayıtlı katılımcılara ilişkin kayıtlardan elde edilen verileri ve kaydedilen hisselerin hacmini içerir;
• kayıtlı katılımcıların, ihtiyaç duymaları halinde, menkul kıymetlerle kendilerine tanınan hakları kullanmanın yöntem ve koşulları hakkında bilgilendirilmesi;
• kayıtlı kişilere kişisel hesap beyanlarının sağlanması;
• medyada hesap kaybı ve iflasla ilgili bilgilerin yayınlanması ve menkul kıymetlere ilişkin kaybedilen hakların öngörülen şekilde geri getirilmesi için mahkemede dava açılması;
• bu yasaya ve Rusya Merkez Bankası'nın diğer düzenleyici belgelerine uygun olarak diğer sorumluluklar.

Sicil memuru ayrıca ihraççının emriyle menkul kıymetlerin dönüştürülmesine ilişkin işlemleri yürütmekte ve kayıtlı kişilerin emirlerini kişisel hesaplarında yerine getirmektedir. Bu emirlerin üç gün içinde yerine getirilmesi gerekiyor. Rusya Merkez Bankası'nın düzenlemeleriyle belirlenen durumlar dışında, bunları reddetmek veya bunlardan kaçınmak imkansızdır.

Madde 30 39 sayılı Federal Kanun, menkul kıymetlerle ilgili bilgilerin ifşa edilmesine ilişkin prosedürü sağlar. Yalnızca kamuya açık olan ve özel erişim hakları gerektirmeyen bilgiler açıklamaya tabidir.

Bilgiler aşağıdaki şekillerde açıklanır:

• üç aylık raporda;
• ihraççının konsolide mali tablolarında;
• önemli bilgilerle ilgili mesajlarda;

Yılın ilk üç aylık raporunda şu bilgiler yer alıyor:

• ihraççının denetçi raporuyla birlikte önceki raporlama yılına ait muhasebe raporu;
• son üç aylık raporlama dönemine ait mali rapor.

Sonraki üç aylık raporlar yalnızca belirli bir döneme ait bilgileri içerir.
Önemli bilgiler içeren mesajlar yalnızca ihraççının menkul kıymetlerinin değerindeki değişiklikleri etkileyebilecek gerçekleri gösterir.

Menkul kıymetler piyasası kanununun metnini indirin

22 Nisan 1996 tarih ve 39-FZ sayılı “Menkul Kıymetler Piyasası Hakkında” Federal Kanunun tüm hükümleri hakkında ayrıntılı bilgi için, en son değişiklikleri içeren belgenin metnini aşağıdaki bağlantıdan indirebilirsiniz.

Değişiklikler ve düzeltmeler

20 Mart 1996'da Devlet Duması tarafından kabul edildi
Federasyon Konseyi tarafından 11 Nisan 1996'da onaylandı

Bölüm I. Genel hükümler

Bölüm 1. Bu Federal Kanunla belirlenen ilişkiler

Madde 1. Bu Federal Yasanın düzenleme konusu

Bu Federal Kanun, ihraççının türüne bakılmaksızın, ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihracı ve dolaşımı sırasında ortaya çıkan ilişkileri ve ayrıca menkul kıymetler piyasasında profesyonel katılımcıların yaratılışı ve faaliyetlerinin özelliklerini düzenler.

Madde 2. Bu Federal Yasada kullanılan temel terimler

Sayı düzeyinde güvenlik- belgesel olmayan menkul kıymetler de dahil olmak üzere, aynı anda aşağıdaki özelliklerle karakterize edilen her türlü menkul kıymet:

Bu Federal Yasa ile belirlenen şekil ve prosedüre uygun olarak sertifikasyona, tahsise ve koşulsuz uygulamaya tabi olan bir dizi mülkiyet ve mülkiyet dışı hakları güvence altına alır;
sürümlerde yayınlandı;
Menkul kıymetin iktisap edildiği zamana bakılmaksızın, bir ihracta eşit hacim ve hakları kullanma şartlarına sahiptir.

Terfi- sahibinin (hissedarın), anonim şirketin kârının bir kısmını temettü şeklinde alma, anonim şirketin yönetimine katılma ve anonim şirketin bir kısmına katılma haklarını güvence altına alan ihraç dereceli bir menkul kıymet. Tasfiyeden sonra kalan mülk. Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu tarafından belirlenen standarda uygun olarak, ihraççının ödenmiş kayıtlı sermaye tutarına belirli bir oranda hamiline yazılı hisse ihracına izin verilmektedir.

Bağlamak- Sahibinin, kendisi tarafından belirlenen süre içerisinde bir tahvilin ihraççısından nominal değerini ve bu değerin kendisinde veya başka bir mülk eşdeğerinde sabit olan yüzdesini alma hakkını güvence altına alan ihraç düzeyinde bir menkul kıymet. Bir tahvil, Rusya Federasyonu mevzuatına aykırı değilse, sahibinin diğer mülkiyet haklarını da sağlayabilir.

Menkul kıymet ihracı- sahiplerine aynı miktarda hak sağlayan ve aynı ihraç şartlarına (ilk yerleştirme) sahip, bir ihraççının menkul kıymetleri seti. Aynı ihraçtaki tüm menkul kıymetlerin bir devlet kayıt numarası olması gerekir.

İhraççı- Menkul kıymet sahiplerine, kendilerine verilen hakları kullanma yükümlülüğünü kendi adına taşıyan tüzel kişilik veya yürütme makamları veya yerel yönetimler.

Kayıtlı ihraç dereceli menkul kıymetler- sahipleri hakkında bilgilerin, menkul kıymet sahiplerinin kaydı şeklinde ihraççıya sunulması gereken menkul kıymetler, hakların devri ve kendilerine verilen hakların kullanılması, sahibinin zorunlu olarak tanımlanmasını gerektirir.

İhraç dereceli hamiline yazılı menkul kıymetler- Menkul kıymetler, hakların devri ve bunlar tarafından güvence altına alınan hakların kullanılması, sahibinin kimliğinin belirlenmesini gerektirmez.

İhraç dereceli menkul kıymetlerin belgesel formu- sahibinin, usulüne uygun olarak düzenlenmiş bir güvenlik sertifikasının ibraz edilmesi veya depozito durumunda, bir menkul kıymetler hesabına giriş esas alınarak belirlendiği, ihraç dereceli menkul kıymetlerin bir şekli.

İhraç dereceli menkul kıymetlerin sertifikasız şekli- sahibinin, menkul kıymet sahiplerinin kaydını tutmak için sisteme yapılan bir giriş temelinde veya menkul kıymetlerin yatırılması durumunda, bir menkul kıymetler hesabındaki bir giriş temelinde tanımlandığı, ihraç dereceli menkul kıymetlerin bir biçimi .

Menkul kıymet ihraç kararı- Devlet menkul kıymetler kayıt otoritesine kayıtlı ve menkul kıymet tarafından güvence altına alınan hakların kapsamını belirlemeye yeterli verileri içeren bir belge.

Sorun güvenliği sertifikası- ihraççı tarafından verilen ve sertifikada belirtilen menkul kıymet sayısına ilişkin hakların toplamını belgeleyen bir belge. Menkul kıymet sahibi, ihraççıdan yükümlülüklerinin böyle bir sertifikaya dayanarak yerine getirilmesini talep etme hakkına sahiptir.

Mal sahibi- Menkul kıymetlerin mülkiyet hakkı veya diğer mülkiyet hakları uyarınca ait olduğu kişi.

Menkul kıymetlerin dolaşımı- mülkiyet haklarının menkul kıymetlere devredilmesini içeren sivil işlemlerin sonuçlandırılması.

İhraç dereceli menkul kıymetlerin yerleştirilmesi- İhraç derecesindeki menkul kıymetlerin, ihraççı tarafından hukuki işlemlerin sonuçlandırılması yoluyla ilk sahiplerine devredilmesi.

Menkul kıymet ihracı- ihraççının bu Federal Yasa ile belirlenen ihraç dereceli menkul kıymetlerin yerleştirilmesine yönelik eylem sırası.

Profesyonel menkul kıymetler piyasası katılımcıları- kredi kuruluşları dahil tüzel kişiler ve bu Federal Kanunun 2. Bölümünde belirtilen faaliyet türlerini yürüten girişimci olarak kayıtlı vatandaşlar (bireyler).

İyi niyetli alıcı- Menkul kıymetleri satın alan, bunlara ödeme yapan ve satın alma sırasında üçüncü şahısların bu menkul kıymetler üzerindeki haklarını, aksi ispatlanmadıkça bilmeyen ve bilemeyen kişi.

Devlet kayıt numarası- belirli bir ihraç dereceli menkul kıymet ihraçını tanımlayan dijital (harf, karakter) kod.

Bölüm II. Profesyonel menkul kıymetler piyasası katılımcıları

Bölüm 2. Menkul kıymetler piyasasında mesleki faaliyet türleri

Madde 3. Aracılık faaliyetleri

Aracılık faaliyetleri, bir acente veya komisyon sözleşmesi temelinde hareket eden bir avukat veya komisyon acentesi olarak menkul kıymetlerle sivil işlemlerin gerçekleştirilmesi ve ayrıca bu tür işlemleri yürütmek için bir vekaletnamenin yetkilerinin belirtilmediği durumlarda yapılması olarak kabul edilir. sözleşmede avukat veya komisyon acentesi.

Menkul kıymetler piyasasında aracılık faaliyetlerinde bulunan profesyonel bir katılımcıya komisyoncu denir.

İşlemlerin brokerlara devredilmesine yalnızca brokerlara izin verilmektedir. Komisyon veya komisyon sözleşmesinde öngörülmesi halinde veya komisyoncunun, müvekkilinin çıkarlarını korumak için koşullar gereği bunu yapmak zorunda kaldığı durumlarda, müvekkiline bildirimde bulunulması halinde yeniden tahsise izin verilir.

Güven aktarımı, Rusya Federasyonu'nun medeni mevzuatına uygun olarak gerçekleştirilir.
Broker, müşteriyle yapılan anlaşmada veya talimatlarında aksi belirtilmedikçe, müşterilerin emirlerini iyi niyetle ve alındıkları sıraya göre yerine getirmelidir. Müşteriler adına gerçekleştirilen işlemler, komisyoncunun kendisi ve komisyoncunun faaliyetlerini birleştirdiği bayi işlemleriyle karşılaştırıldığında her durumda öncelikli uygulamaya tabidir.

Brokerın, müşterinin emrinin müşteri için en uygun şartlarda yerine getirilmesini engelleyen bir menfaati varsa, komisyoncu böyle bir menfaatin varlığını ikincisine derhal bildirmekle yükümlüdür.

Komisyoncunun komisyon acentesi olarak hareket etmesi durumunda, komisyon sözleşmesi, menkul kıymetlere yatırım amaçlı veya komisyoncu ile menkul kıymet satışı sonucunda elde edilen fonların bilanço dışı hesaplarda tutulması yükümlülüğünü ve bunları kullanma hakkını öngörebilir. bu tür fonlar sözleşmenin şartlarına uygun olarak müşteriye iade edilene kadar komisyoncu tarafından.

Bu fonların kullanımından elde edilen ve komisyoncunun tasarrufunda kalan kârın bir kısmı, sözleşmeye uygun olarak müşteriye aktarılır. Aynı zamanda, komisyoncunun müşteriye, kendisi tarafından saklanan fonlara yatırım yapmaktan elde edilen gelirle ilgili garanti verme veya söz verme hakkı yoktur.

Broker ile müşterisi arasında, broker ilgili talimatı almadan önce müşteriye bildirilmeyen bir çıkar çatışması, bu talimatın müşterinin çıkarlarına zarar verecek şekilde uygulanmasına yol açmışsa, broker kayıpları tazmin etmekle yükümlüdür. Rusya Federasyonu medeni mevzuatının belirlediği şekilde masrafları kendisine ait olmak üzere.

Madde 4. Bayi faaliyeti

Bayilik faaliyeti, belirli menkul kıymetlerin alım ve/veya satış fiyatlarının kamuya açıklanması yoluyla, bu menkul kıymetleri belirli fiyatlardan satın alma ve/veya satma yükümlülüğü ile kendi adına ve masrafları kendisine ait olmak üzere menkul kıymet alım satımı işlemlerinin yürütülmesidir. bu tür faaliyetleri yürüten kişi tarafından duyurulur.

Menkul kıymetler piyasasında bayilik faaliyetlerini yürüten profesyonel bir katılımcıya bayi denir. Bir bayi yalnızca ticari bir kuruluş olan tüzel kişilik olabilir.

Bayi, fiyata ek olarak, menkul kıymet alım satım sözleşmesinin diğer esaslı koşullarını da duyurma hakkına sahiptir: satın alınan ve/veya satılan menkul kıymetlerin minimum ve maksimum sayısı ve açıklanan fiyatların geçerli olacağı süre. İlanda diğer temel koşulların belirtilmemesi halinde, bayi, müşterisi tarafından önerilen temel koşullar üzerinde sözleşme yapmakla yükümlüdür. Satıcının bir sözleşme yapmaktan kaçınması halinde, böyle bir sözleşmenin zorla imzalanması ve/veya müşterinin uğradığı zararların tazmini için kendisine karşı dava açılabilir.

Madde 5. Menkul kıymet yönetimi faaliyetleri

Bu Federal Yasanın amaçları doğrultusunda, menkul kıymet yönetimi faaliyetleri, bir tüzel kişi veya bireysel girişimci tarafından, kendi mülkiyetine devredilen ve başka bir kişiye ait olan aşağıdakilerin belirli bir süre için güven yönetimi ücreti karşılığında kendi adına uygulanması olarak kabul edilir. bu kişinin veya bu kişi tarafından belirlenen üçüncü tarafların çıkarları:

Menkul kıymetler;
menkul kıymetlere yatırım amaçlı fonlar;
Menkul kıymet yönetimi sürecinde alınan nakit ve menkul kıymetler.

Menkul kıymetler piyasasında menkul kıymet yönetimi faaliyetlerini yürüten profesyonel bir katılımcıya yönetici denir.

Menkul kıymet yönetimi faaliyetlerini yürütme prosedürü, yöneticinin hak ve yükümlülükleri Rusya Federasyonu mevzuatı ve sözleşmelerle belirlenir.

Yönetici, faaliyetlerini yürütürken yönetici sıfatıyla hareket ettiğini belirtmekle yükümlüdür.

Yönetici ile müşterisi veya aynı yöneticinin farklı müşterileri arasında, tüm taraflara önceden bildirilmeyen bir çıkar çatışması, yöneticinin müşterinin çıkarlarına zarar veren eylemlerine yol açmışsa, yönetici zararı tazmin etmekle yükümlüdür. medeni kanunun öngördüğü şekilde masrafları kendisine ait olmak üzere.

Madde 6. Karşılıklı yükümlülüklerin belirlenmesine yönelik faaliyetler (takas)

Takas faaliyetleri - karşılıklı yükümlülüklerin belirlenmesine yönelik faaliyetler (toplama, mutabakat, menkul kıymetlerle yapılan işlemlere ilişkin bilgilerin ayarlanması ve bunlar için muhasebe belgelerinin hazırlanması) ve bunların menkul kıymet tedariki ve bunlara ilişkin ödemeler için mahsup edilmesi.

Menkul kıymetlerle yapılan işlemlere ilişkin uzlaşmalarla bağlantılı olarak menkul kıymet takası yapan kuruluşlar, uzlaşmanın yapıldığı menkul kıymetler piyasası katılımcılarıyla yaptıkları anlaşmalara dayanarak karşılıklı yükümlülüklerin belirlenmesinde hazırlanan muhasebe belgelerini icra için kabul eder.

Menkul kıymetlerle yapılan işlemlerde takas yapan bir takas kuruluşu, menkul kıymetlerle işlem yapılmama riskini azaltmak için özel fonlar oluşturmakla yükümlüdür. Takas kuruluşlarının özel fonlarının asgari büyüklüğü, Rusya Federasyonu Merkez Bankası ile mutabakata varılarak Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu tarafından belirlenir.

Madde 7. Saklama faaliyetleri

Saklama faaliyeti, menkul kıymet sertifikalarının saklanmasına ve/veya menkul kıymetlere ilişkin hakların kaydedilmesine ve devredilmesine yönelik hizmetlerin sağlanmasıdır.

Menkul kıymetler piyasasında saklama faaliyetlerini yürüten profesyonel bir katılımcıya emanetçi denir. Yalnızca tüzel kişi emanetçi olabilir.

Menkul kıymetleri saklamak ve/veya menkul kıymetlere ilişkin hakları kaydetmek için emanetçinin hizmetlerinden yararlanan kişiye mudi denir.

Emanetçi ile emanetçi arasında, emanetçi faaliyetleri sürecindeki ilişkilerini düzenleyen anlaşmaya emanet sözleşmesi (depo hesap sözleşmesi) denir. Emanet sözleşmesinin yazılı olarak yapılması gerekmektedir. Depoziter, imzalanan saklama sözleşmesinin ayrılmaz bir parçası olan saklama faaliyetlerinin yürütülmesine ilişkin koşulları onaylamakla yükümlüdür.

Bir saklama sözleşmesinin imzalanması, emanetçinin menkul kıymetlerinin mülkiyetinin emanetçiye devredilmesini gerektirmez. Mevduat sözleşmesinin öngördüğü hallerde mevduat sahibi adına yapılanlar dışında, emanetçinin, mevduat sahibinin menkul kıymetlerini elden çıkarma, bunları yönetme veya mevduat sahibi adına menkul kıymetlerle herhangi bir işlem yapma hakkı yoktur. Mevduat sahibi, mevduat sahibi ile bir mevduat sözleşmesinin imzalanmasını, emanetçinin menkul kıymetler tarafından güvence altına alınan haklardan en az birini reddetmesi şartına bağlama hakkına sahip değildir. Depoziter, kendisine tevdi edilen menkul kıymet sertifikalarının güvenliği konusunda hukuki sorumluluk taşır.

Mevduat sahiplerinin menkul kıymetleri, emanetçinin yükümlülükleri nedeniyle haciz konusu olamaz.

Depoziter, diğer emanetçilerle yapılan anlaşmalara dayanarak, onları menkul kıymet sertifikalarının saklanması ve/veya mudilerin menkul kıymetlerinin haklarının kaydedilmesi görevlerinin yerine getirilmesine dahil etme hakkına sahiptir (yani, başka bir emanetçinin mevduat sahibi olmak veya kabul etmek). açıkça yasaklanmış bir saklama sözleşmesi olmadığı sürece, başka bir emanetçiyi emanetçi olarak kabul edebilir.

Bir emanetçinin mudisi başka bir emanetçi ise, o zaman aralarındaki emanet sözleşmesi, Rusya Federasyonu mevzuatının öngördüğü durumlarda, kayıtları tutulan menkul kıymet sahipleri hakkında bilgi edinme prosedürünü sağlamalıdır. emanetçi - emanetçi ve emanetçilerinde - mevduat sahipleri.

Mevduat sözleşmesi aşağıdaki temel koşulları içermelidir:

A) anlaşmanın konusunun açık bir tanımı: menkul kıymet sertifikalarının saklanmasına ve/veya menkul kıymetlere ilişkin hakların kaydedilmesine ilişkin hizmetlerin sağlanması;
b) emanetçinin, emanetçiye emanetçiye yatırılan menkul kıymetlerinin elden çıkarılmasıyla ilgili bilgileri emanetçiye aktarma prosedürü;
c) sözleşmenin süresi;
d) anlaşmada öngörülen emanet hizmetlerine ilişkin ödeme tutarı ve prosedürü;
e) tevdi makamının tevdi sahibine raporlama şekli ve sıklığı;
f) emanetçinin görevleri.

Depozitörün sorumlulukları şunları içerir:

Mevduatın menkul kıymetlerine yükümlülükler yükleyen gerçeklerin kaydı;
mevduat sahibi için, hesaptaki her işlemin tarihini ve esasını gösteren ayrı bir emanet hesabı tutmak;
emanetçi tarafından ihraççıdan veya menkul kıymet sahipleri sicilinin sahibinden alınan menkul kıymetlerle ilgili tüm bilgilerin mudiye aktarılması.

Emanetçi, menkul kıymet sahiplerinin kaydını tutma sistemine veya emanetçi sözleşmesine uygun olarak aday sahibi olarak başka bir emanetçiye kaydolma hakkına sahiptir.

Depoziter, menkul kıymet hesaplarındaki kayıtların eksiksizliği ve doğruluğu da dahil olmak üzere, menkul kıymetlere ilişkin hakları kaydetme yükümlülüklerinin yerine getirilmemesinden veya uygunsuz şekilde yerine getirilmesinden sorumludur.

Mevduat sözleşmesine uygun olarak emanetçi, mevduat sahiplerinin hesaplarına aktarmak amacıyla saklanan menkul kıymetlerden elde edilen geliri kendi hesabına alma hakkına sahiptir.

Madde 8. Menkul kıymet sahiplerinin sicilinin tutulmasına yönelik faaliyetler

1. Menkul kıymet sahiplerinin sicilinin tutulmasına ilişkin faaliyetler, menkul kıymet sahiplerinin sicilinin tutulmasına yönelik sistemi oluşturan verilerin toplanması, kaydedilmesi, işlenmesi, depolanması ve sağlanmasıdır.

Menkul kıymet sahiplerinin kaydını tutma hakkına yalnızca tüzel kişiler sahiptir.

Menkul kıymet sahiplerinin sicilini tutmakla görevli kişilere sicil sahipleri (sicil memurları) denir.

Menkul kıymet sahiplerinin sicilini tutmakla meşgul olan bir tüzel kişinin, menkul kıymet sahiplerinin sicilini tutma sisteminde kayıtlı bir ihraççının menkul kıymetleriyle işlem yapma hakkı yoktur.

Menkul kıymet sahiplerinin kaydını tutmaya yönelik sistem, kağıt üzerinde ve/veya elektronik bir veri tabanı kullanılarak kaydedilen bir dizi veri olarak anlaşılmakta olup, menkul kıymet sahiplerinin ve muhasebe kayıtlarının tutulması sisteminde kayıtlı menkul kıymet sahiplerinin ve sahiplerinin tanımlanmasını sağlamaktadır. kendi adlarına kayıtlı menkul kıymetlerle ilgili haklarının tanınması, belirli kişilere bilgi alınmasına ve gönderilmesine ve menkul kıymet sahiplerinin kayıtlarının oluşturulmasına olanak tanır.

Menkul kıymet sahiplerinin sicilinin tutulması sistemi, Rusya Federasyonu mevzuatı tarafından belirlenen süreler dahilinde, menkul kıymet sahiplerinin sicilinin tutulması için sistemde değişiklik yapılması ihtiyacını gerektiren tüm gerçekler ve belgeler hakkında bilgilerin toplanmasını ve saklanmasını sağlamalıdır. menkul kıymet sahipleri ve sicil sahibinin bu değişiklikleri yapmaya yönelik tüm eylemleri.

Hamiline yazılı menkul kıymetler için, menkul kıymet sahiplerinin kaydını tutmaya yönelik bir sistem yoktur.

Menkul kıymet sahiplerinin sicili (bundan sonra sicil olarak anılacaktır), kayıtlı sahiplerin, sahip oldukları kayıtlı menkul kıymetlerin sayısını, nominal değerini ve kategorisini belirten, belirtilen herhangi bir tarih itibarıyla derlenen bir listesi olan sicil bakım sisteminin bir parçasıdır ve bu sahiplerinin kimliklerinin, sahip oldukları menkul kıymetlerin miktarının ve kategorisinin belirlenmesine olanak sağlar.

Menkul kıymetlerin sahipleri ve aday sahiplerinin, kayıt bakım sistemine bilgi gönderme kurallarına uymaları gerekmektedir.

Kaydın sahibi, ihraççı veya ihraççının talimatları doğrultusunda kaydın tutulmasına yönelik faaliyetlerde bulunan menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel bir katılımcı olabilir. Sahip sayısının 500'ü aşması durumunda, sicil sahibinin, menkul kıymetler piyasasına profesyonel katılımcı olan ve sicil bakım faaliyetlerini yürüten bağımsız bir uzman kuruluş olması gerekir. Kayıt şirketi, kayıt bakım sisteminde yer alan bilgileri toplamaya yönelik işlevlerinin bir kısmını diğer kayıt şirketlerine devretme hakkına sahiptir. İşlevlerin devri, kayıt kuruluşunun ihraççıya karşı sorumluluğunu ortadan kaldırmaz.

Sicilin tutulmasına ilişkin sözleşme yalnızca bir tüzel kişilik ile yapılır. Kayıt şirketi, sınırsız sayıda ihraççının menkul kıymet sahiplerinin kayıtlarını tutabilir.

2. Aday güvenlik sahibi- emanetçinin mudisi olmak ve bu menkul kıymetlerin sahibi olmamak da dahil olmak üzere, sicil bakım sisteminde kayıtlı bir kişi.

Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcılar, menkul kıymetlerin nominal sahipleri olarak hareket edebilirler. Depoziter, emanet sözleşmesine uygun olarak menkul kıymetlerin aday sahibi olarak kaydedilebilir. Bir komisyoncu, müşteriye hizmet ettiği sözleşmeye uygun olarak menkul kıymetlerin aday sahibi olarak kaydedilebilir.

Menkul kıymetin aday sahibi, menkul kıymetin güvence altına aldığı hakları ancak sahibinden uygun yetkiyi alması durumunda kullanabilir.

Menkul kıymetlerin nominal sahibine ilişkin veriler, menkul kıymetin sahibi veya nominal sahibi adına, eğer bu kişiler bu sicil bakım sisteminde kayıtlıysa, sicil sahibi tarafından sicil bakım sistemine girilmelidir.

Menkul kıymetlerin nominal sahibinin adının sicil bakım sistemine girilmesi ve menkul kıymetlerin nominal sahibi adına yeniden kaydedilmesi, menkul kıymetlerin mülkiyetinin ve/veya diğer mülkiyet haklarının ikincisine devredilmesini gerektirmez. . Nominal menkul kıymet sahibinin müşterilerinin menkul kıymetleri, bu menkul kıymetin alacaklıları lehine tahsil edilmeye tabi değildir.

Nominal bir menkul kıymet sahibinin menkul kıymet sahipleri arasındaki menkul kıymetlerle yapılan işlemler, müşterisi olduğu sicil veya emanetçinin sahibi tarafından yansıtılmaz.

Sahibi başka bir kişinin menfaatine olduğu kayıtlı menkul kıymetlerle ilgili olarak aday sahibi aşağıdakileri yapmakla yükümlüdür:

Bu kişinin bu menkul kıymetler üzerinden kendisine ödenmesi gereken tüm ödemeleri almasını sağlamak amacıyla gerekli tüm önlemleri almak;
Menkul kıymetlerle ilgili işlem ve işlemleri, yalnızca menkul kıymetlerin nominal sahibi olduğu kişi adına ve bu kişiyle yapılan sözleşmeye uygun olarak yürütmek;
Başkalarının menfaatine tuttuğu menkul kıymetlerin kayıtlarını ayrı bilanço dışı hesaplarda tutar ve bunları menfaatlerine sahip olduğu kişilerin gereksinimlerini karşılamak için sürekli olarak yeterli sayıda menkul kıymeti ayrı bilanço dışı hesaplarda bulundurur. menkul kıymetler.

Menkul kıymetlerin nominal sahibi, sahibinin talebi üzerine, sahibi adına menkul kıymetlerin transferine ilişkin bir kaydın sicil bakım sistemine girilmesini sağlamakla yükümlüdür.

Hisse sahiplerinin menkul kıymetlerle güvence altına alınan hakları kullanabilmesi için, sicil sahibinin, menkul kıymetlerin nominal sahibinden, belirli bir tarih itibarıyla nominal sahibi olduğu sahiplerinin bir listesini vermesini talep etme hakkı vardır. Aday menkul kıymet sahibi, talebi aldıktan sonra yedi gün içinde gerekli listeyi derleyip sicil memuruna göndermekle yükümlüdür. Kaydın derlenmesi için gerekli listenin gerekli olması durumunda, menkul kıymetlerin nominal sahibi bu listenin derlenmesi için ücret almaz.

Menkul kıymet adayı sahibi, belirtilen listeleri Rusya Federasyonu mevzuatına uygun olarak müşterileri, sicil sahibi ve ihraççı önünde sicil sahibine sunmayı reddetmekten sorumludur.

3. Kayıt tutma sisteminin bakımını sicil memuruna emanet eden ihraççı, yılda bir kez sicil memurundan, hazırlama masraflarını aşmayacak bir ücret karşılığında sicilin sağlanmasını talep edebilir ve sicil memuru bunu sağlamakla yükümlüdür. Bu ücret için kayıt olun. Diğer durumlarda, ücret miktarı ihraççı ile sicil memuru arasındaki anlaşma ile belirlenir.

Kayıt sahibi, işlemin taraflarından, menkul kıymetlerin devrine ilişkin emir sayısına karşılık gelen ve tüm tüzel kişiler ve bireyler için aynı ücreti talep etme hakkına sahiptir. Kayıt sahibinin, bir işlemin taraflarından işlem hacminin yüzdesi şeklinde bir ücret talep etme hakkı yoktur.

Kayıt sahibinin hizmetleri için sicile veri girişi ve sicilden alıntılar çıkarılması için maksimum ödeme miktarını belirleme prosedürü, Menkul Kıymetler Piyasası Federal Komisyonu tarafından belirlenir.

Bir sicil tutma ve derleme sisteminin sürdürülmesine ve raporlama formlarının (ihraççı, sicil memuru, emanetçi, sahip) ihlaline ilişkin prosedürün uygunsuz bir şekilde yerine getirilmesini taahhüt eden bir kişiye, yetersizlikten kaynaklanan zararın (kar kaybı dahil) tazmin edilmesi için dava açılabilir. Menkul kıymetlerin güvence altına aldığı hakları kullanmak.

Sicil sahibi, sahibinin veya onun adına hareket eden bir kişinin talebi üzerine ve menkul kıymetlerin nominal sahibinin talebi üzerine, beş iş günü içinde kişisel hesabı için sicil bakım sisteminden bir alıntı sağlamakla yükümlüdür. Menkul kıymet sahibi, diğer menkul kıymet sahipleri ve sahip oldukları menkul kıymet sayısı hakkında bilgiler de dahil olmak üzere, kendisiyle ilgili olmayan bilgilerin sicil bakım sisteminden bir alıntıya dahil edilmesini talep etme hakkına sahip değildir.

Sicil bakım sisteminden alınan bir ekstre, sicil sahibi tarafından verilen, kişisel hesabın sahibini, ekstrenin verildiği sırada bu hesapta listelenen her bir ihraçtaki menkul kıymet sayısını, bunların yükümlülüklerle ilgili gerçeklerini, ve bu menkul kıymetlerle ilgili diğer bilgiler.

Kayıt bakım sisteminden alınan bir ekstre, kayıt bakım sisteminde hazırlanma tarihi itibariyle kaydedilen yükümlülüklerle birlikte ekstrenin verildiği menkul kıymetlere ilişkin tüm kısıtlamalar veya takyidat olguları hakkında bir not içermelidir.

Menkul kıymetlerin yerleştirilmesi sırasında hazırlanan kayıt bakım sisteminden alıntılar sahiplerine ücretsiz olarak verilmektedir.

Belirtilen alıntıyı yayınlayan kişi, içerdiği bilgilerin eksiksizliğinden ve doğruluğundan sorumludur.

Sicil sahibinin hak ve yükümlülükleri, sicilin tutulmasına ilişkin faaliyetlerin yürütülmesine ilişkin prosedür, mevcut mevzuat ve sicil memuru ile ihraççı arasında yapılan anlaşma ile belirlenir.
Sicil sahibinin sorumlulukları şunları içerir:

Bir talebin devredilmesi veya bir emrin devredilmesi bildirimine dayanarak, sicil sahibine kaydolma isteğini ifade eden her sahip için ve ayrıca menkul kıymetlerin nominal sahibi için sicil bakım sisteminde kişisel bir hesap açın. menkul kıymetlerin devri ve ihraç dereceli menkul kıymetlerin yerleştirilmesi sırasında - menkul kıymet satıcısından gelen bildirime dayanarak;
sicil bakım sisteminde gerekli tüm değişiklik ve eklemeleri yapabilir;
sahiplerinin ve nominal menkul kıymet sahiplerinin kişisel hesapları üzerinde yalnızca onların talimatları doğrultusunda işlem yapmak;
ihraççı tarafından sağlanan bilgilerin kayıtlı kişilere iletilmesi;
İhraççının oy hakkına sahip hisselerinin yüzde 1'inden fazlasına sahip olan, sicil bakım sisteminde kayıtlı menkul kıymet sahiplerine ve nominal sahiplerine, sicile kayıtlı sahiplerinin adı ve hisse senedinin sayısı, kategorisi ve nominal değeri hakkında sicilden veriler sağlamak sahip oldukları menkul kıymetler;
sicil bakım sisteminde kayıtlı menkul kıymetlerin sahiplerini ve nominal sahiplerini, menkul kıymetlerin güvence altına aldığı haklar ve bu hakları kullanma yöntemleri ve prosedürleri hakkında bilgilendirmek;
ihraççı ile yapılan sözleşmenin feshi üzerine kayıt bakım sistemini aktarma prosedürüne kesinlikle uyun.

Menkul kıymetlerin devrine ilişkin emrin şekli ve burada belirtilen bilgiler Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu tarafından belirlenir.

Sicil sahibi, bu Federal Yasa ile öngörülen şekilde belirlenenlere ek olarak, sicil bakım sisteminin verilerinde değişiklik yaparken ek gereklilikler sunma hakkına sahip değildir.

İhraççı ile sicil memuru arasındaki sicil muhafaza sisteminin sürdürülmesine ilişkin sözleşmenin sona ermesi halinde, sicil memuru, ihraççıdan aldığı bilgileri ve sicil muhafaza sistemini oluşturan tüm veri ve belgeleri ihraççı tarafından belirlenen başka bir sicil sahibine devreder, ve ayrıca sözleşmenin feshi tarihinde derlenen kayıt. Devir, sözleşmenin sona erdiği gün yapılır.
İhraççı, sicil sahibini değiştirirken bunu medyada duyurur veya masrafları kendisine ait olmak üzere tüm menkul kıymet sahiplerine yazılı olarak bildirir.

İhraççı ile sözleşmenin feshedildiği tarihten sonra sicil sahibi tarafından verilen tüm alıntılar geçersizdir.

Sicil sahibi, aşağıdakilere dayanarak sicil bakım sisteminde değişiklikler yapar:

1) sahibinin, menkul kıymetlerin devrine ilişkin emirleri veya onun adına hareket eden bir kişi veya Rus mevzuatı tarafından belirlenen sicil bakım kurallarına uygun olarak sicil bakım sistemine kayıtlı nominal menkul kıymet sahibi Federasyon ve ihraç dereceli menkul kıymetler yerleştirirken - bu maddede belirlenen prosedüre uygun olarak;
2) Rusya Federasyonu medeni mevzuatına uygun olarak menkul kıymetlerin mülkiyetinin devredildiğini doğrulayan diğer belgeler.

Menkul kıymetlerin sahipleriyle birlikte bulunmasını sağlayan, ihraç dereceli menkul kıymetlerin belgesel formu durumunda, belirtilen belgelere ek olarak bir güvenlik sertifikası da sunulur. Bu durumda, kayıtlı menkul kıymetin sahibi olarak sertifikada belirtilen kişinin adı (adı), menkul kıymetlerin devir emrinde belirtilen kayıtlı kişinin adına (adı) karşılık gelmelidir.

Federal yasaların öngördüğü durumlar dışında, iyi niyetli bir alıcıyla ilgili olanlar da dahil olmak üzere, kayıt bakım sistemine giriş yapmayı reddetmeye veya böyle bir girişten kaçınmaya izin verilmez.

Madde 9. Menkul kıymetler piyasasında alım satımı organize etmeye yönelik faaliyetler

Menkul kıymetler piyasasında ticareti organize etme faaliyeti, menkul kıymetler piyasasındaki katılımcılar arasında menkul kıymetlerle ilgili sivil işlemlerin sonuçlandırılmasını doğrudan kolaylaştıran hizmetlerin sağlanmasıdır.

Menkul kıymetler piyasasında alım satımı organize etmek için faaliyetlerde bulunan profesyonel bir menkul kıymetler piyasası katılımcısına, menkul kıymetler piyasasında alım satım organizatörü denir.

Menkul kıymetler piyasasında alım satımın organizatörü, aşağıdaki bilgileri ilgili taraflara açıklamakla yükümlüdür:

Menkul kıymetler piyasası katılımcılarının alım satıma kabulüne ilişkin kurallar;
menkul kıymet ticaretine kabul kuralları;
işlemlerin sonuçlandırılması ve uzlaştırılmasına ilişkin kurallar;
işlemlerin kaydedilmesine ilişkin kurallar;
işlemleri yürütme prosedürü;
fiyat manipülasyonunu sınırlayan kurallar;
menkul kıymetler piyasasında alım satım organizatörü tarafından hizmetlerin sağlanmasına ilişkin program;
yukarıdaki pozisyonlara değişiklik ve ekleme yapılmasına ilişkin düzenlemeler;
Ticarete kabul edilen menkul kıymetlerin listesi.

Ticaret organizatörü tarafından belirlenen kurallara uygun olarak sonuçlanan her işlem için, ilgili taraflara aşağıdaki bilgiler sağlanır:

İşlemin tarihi ve saati;
işleme konu olan menkul kıymetlerin adı;
menkul kıymetlerin devlet kayıt numarası;
bir menkul kıymetin fiyatı;
menkul kıymet sayısı.

Madde 10. Menkul kıymetler piyasasında mesleki faaliyetlerin birleşimi

Kayıt tutma faaliyetlerinin uygulanması, bunun menkul kıymetler piyasasındaki diğer mesleki faaliyetlerle birleştirilmesine izin vermez.

Faaliyet türlerinin ve işlemlerin menkul kıymetlerle birleştirilmesine ilişkin kısıtlamalar Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu tarafından belirlenir.

Bölüm 3. Borsa

Madde 11. Borsa

Yalnızca menkul kıymetler piyasasında ticaretin organize edilmesi faaliyetlerini, saklama faaliyetleri ve karşılıklı yükümlülüklerin belirlenmesine yönelik faaliyetler hariç olmak üzere diğer faaliyetlerle birleştirmeyen bir ticaret organizatörü borsa olarak tanınabilir.

Borsa, kar amacı gütmeyen bir ortaklık şeklinde oluşturulmuştur.

Borsa yalnızca borsa üyeleri arasındaki ticareti organize eder. Menkul kıymetler piyasasındaki diğer katılımcılar, münhasıran borsa üyeleri aracılığıyla borsada işlem yapabilirler.

Menkul kıymetler borsası çalışanları, profesyonel menkul kıymetler piyasası katılımcılarının - tüzel kişilerin kurucusu ve katılımcısı olamaz veya borsa faaliyetlerine bağımsız olarak girişimci olarak katılamaz.

Rusya Federasyonu mevzuatına göre emtia ve döviz borsalarının stok departmanları, bu Federal Yasanın amaçları doğrultusunda, yaratılmaları ve organizasyonel ve hukuki şekilleri hariç olmak üzere, borsalar olarak ve faaliyetlerinde tanınır. , borsalara uygulanan bu Federal Yasanın gerekliliklerine göre yönlendirilir.

Madde 12. Borsa üyeleri

Menkul kıymetler piyasasında bu Federal Kanunun 2. Bölümünde belirtilen faaliyetleri yürüten herhangi bir profesyonel katılımcı borsaya üye olabilir. Borsaya üye olma, borsa üyelerinden ayrılma ve çıkarılma prosedürü borsa tarafından kendi iç belgeleri esas alınarak bağımsız olarak belirlenir.

Borsa, üye sayısına niceliksel kısıtlamalar getirme hakkına sahiptir.

Borsa üyelerinin eşit statüde olması, geçici üyeliğe izin verilmediği gibi, yerlerin bu borsaya üye olmayan kişilere kiralanması ve rehnedilmesi de yasaktır.

Madde 13. Borsanın temel hak ve yükümlülükleri

Borsa, ücretlendirme tutarlarını ve prosedürünü bağımsız olarak belirler:
üyelerinin borsa işlemlerine katılım karşılığında aldıkları ücretlerden borsaya kesinti yapılması;
borsa tarafından sağlanan hizmetler karşılığında borsa üyelerinin yaptığı katkılar, ücretler ve diğer ödemeler;
borsa tüzüğünün, borsa ticaret kurallarının ve borsanın diğer iç belgelerinin gerekliliklerini ihlal etmek için ödenen para cezaları.

Borsa, borsada dolaşıma kabul edilen menkul kıymetler listesine dahil edilme prosedürünü, listeleme ve listeden çıkarma prosedürünü bağımsız olarak belirler.

Borsa, üyelerine işlem yeri ve zamanı, borsada dolaşıma kabul edilen menkul kıymetlerin listesi ve kotasyonu, işlem seanslarının sonuçları hakkında bilgi vererek devam eden işlemlerin şeffaflığını ve tanıtımını sağlamakla ve diğer bilgileri sağlamakla yükümlüdür. bu Federal Yasanın 9. maddesinde belirtilen bilgiler yasa.

Borsanın, borsa işlemlerinin gerçekleştirilmesi karşılığında üyeleri tarafından tahsil edilen ücretin miktarını belirleme hakkı yoktur.

Madde 14. Menkul kıymetlerin borsa ticaretine kabulüne ilişkin prosedür

Aşağıdakilerin borsada işlem görmesine izin verilir:

Bu Federal Yasanın öngördüğü ihraç prosedürünü geçmiş ve borsa tarafından iç belgelerine uygun olarak borsada tedavüle kabul edilen menkul kıymetler listesine dahil edilen, yerleştirme ve dolaşım sürecindeki menkul kıymetler. Borsada işlem görenler listesinde yer almayan menkul kıymetler, borsanın iç belgelerinde belirtildiği şekilde işlemlerin konusu olabilir;
Rusya Federasyonu mevzuatına uygun diğer finansal araçlar.

Madde 15. Menkul kıymetlerin borsada alım satımı ile ilgili olarak ortaya çıkan uyuşmazlıkların çözümü

Borsa üyeleri, borsa üyeleri ve müşterileri arasındaki uyuşmazlıklar mahkeme, tahkim mahkemesi ve tahkim mahkemesi tarafından değerlendirilir.

Bölüm III. Hisse senetleri hakkında

Bölüm 4. Hisse senetlerine ilişkin temel hükümler

Madde 16. Genel hükümler

İhraç dereceli bir güvenlikle güvence altına alınan hakların belgelendirilmesi, tahsisi ve kullanılmasına ilişkin şekil ve prosedür, bu Federal Kanun ile belirlenir ve menkul kıymet ihracı kararında belirtilir.
İhraç dereceli menkul kıymetler aşağıdaki şekillerde ihraç edilebilir:

Belgesel ihraç biçimindeki kayıtlı menkul kıymetler (kayıtlı belgeli menkul kıymetler);
kayıtlı sertifikasız ihraç edilmiş menkul kıymetler (kayıtlı sertifikasız menkul kıymetler);
belgeli ihraç şeklinde hamiline yazılı menkul kıymetler (belgesel hamiline yazılı menkul kıymetler).

İhraççı tarafından seçilen menkul kıymetlerin şekli, kendisini oluşturan belgelerde ve/veya menkul kıymet ihracına ilişkin kararda ve menkul kıymet ihracına ilişkin izahnamede açıkça tanımlanmalıdır.

İhraççının bu gerekliliklere uymaması, menkul kıymet ihracının tescilinin reddedilmesinin gerekçesidir.

İhraç dereceli menkul kıymetleri belgesel biçimde ihraç ederken, sahiplerine, satın aldıkları tüm menkul kıymetler için toplam miktar, kategori ve nominal değer göstergelerini içeren bir sertifika verilebilir.

Belgeli olarak ihraç edilen kayıtlı menkul kıymetlerin sahibi veya vekil sahibi, sertifika almayı reddedebilir. Sertifikanın verilmesi veya alınmasının reddedilmesi gerçeği kayıt sistemine yansıtılmalıdır.

Bir sorun düzeyinde güvenlik yalnızca bir sertifikayla onaylanabilir. Bir sertifika, bir, birkaç veya tüm ihraç dereceli menkul kıymetlerin hakkını tek bir eyalet kayıt numarasıyla belgeleyebilir. İhraççı tarafından ihraç edilen tüm sertifikalarda kayıtlı ihraç dereceli menkul kıymetlerin toplam sayısı, ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihracına ilişkin kararda kaydedilen menkul kıymet sayısını aşmamalıdır.

İhraççı, belgesel formda ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihracına karar verirken, kendisi tarafından ihraç edilen menkul kıymet sertifikalarının sahiplerine verilebileceğini (zorunlu merkezi depolama olmadan) veya depolarda zorunlu saklamaya tabi tutulabileceğini ve yapamayacağını belirleyebilir. tüm sahiplere verilecektir (zorunlu merkezi depolama ile).

Anonim şirketlerin belgesel ve sertifikasız biçimde ihraç edilen hisseleri için menkul kıymetlerin zorunlu merkezi depolamanın getirilmesine izin verilmez.

Zorunlu merkezi depolama olmaksızın ihraç dereceli menkul kıymet ihracının belgeli bir şekli için, ihraççı aynı zamanda, kararın alındığı tarihte ihraçtaki tüm menkul kıymetlerin emanetçideki müşterilere yatırılmış olması durumunda zorunlu merkezi depolamayı uygulamaya karar verebilir.

Zorunlu merkezi depolama olmaksızın ihraç dereceli menkul kıymetlerin sertifikaları, bir saklama sözleşmesi temelinde saklanmak üzere bir emanetçiye aktarılabilir.

İhraç dereceli hamiline yazılı menkul kıymetler yalnızca belgesel biçimde ihraç edilebilir. Kayıtlı ihraç dereceli menkul kıymetler hem belgesel hem de belgesel olmayan biçimde ihraç edilebilir. İhraç dereceli menkul kıymetlerin şekli ihraççı tarafından belirlenir. Bir eyalet kayıt numarasına sahip ihraç dereceli menkul kıymetler, tek bir biçimde ihraç edilir. İhraç dereceli menkul kıymetlerin şekli, ihraç kararını veren ihraççının yönetim organının kararı ile, ancak bu ihraçtaki menkul kıymetlerin tüm sahiplerinin rızası ile ve böyle bir kararın yetkili makama tescil edilmesinden sonra değiştirilebilir. devlet organı.

İsimlerine bakılmaksızın, belgesel veya belgesel olmayan biçimde güvence altına alınan her türlü mülkiyet ve mülkiyet dışı hak, ortaya çıkma ve dolaşım koşulları, Madde 2'de belirtilen ihraç dereceli menkul kıymetin özelliklerine uygunsa, ihraç dereceli menkul kıymetlerdir. bu Federal Yasanın.

Yabancı ihraççılar tarafından ihraç edilen menkul kıymetler, bu menkul kıymetlerin ihracına ilişkin izahnamenin Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu'na kaydedilmesinden sonra Rusya Federasyonu menkul kıymetler piyasasına dolaşıma veya ilk yerleştirmeye kabul edilir.

Rusya Federasyonu'nda kayıtlı ihraççılar tarafından ihraç edilen menkul kıymetlerin, Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu'nun kararıyla Rusya Federasyonu dışında dolaşıma girmesine izin verilir.

Madde 17. İhraç dereceli menkul kıymet ihracına ilişkin karar

Menkul kıymet ihraç etme kararı şunları içermelidir:

menkul kıymet ihraç etme kararının tarihi;
İhraca ilişkin kararı veren ihraççının yetkili organının adı;
ihraç dereceli menkul kıymetlerin türü;
devlet tescil işareti ve menkul kıymetlerin devlet tescil numarası;
tek bir güvenlikle güvence altına alınan mal sahibinin hakları;

ihraççının, sahibinin Rusya Federasyonu mevzuatı tarafından belirlenen bu hakları kullanma prosedürüne uymasına bağlı olarak, sahibinin haklarını sağlama yükümlülüğü;
bu ihraçtaki ihraç dereceli menkul kıymetlerin sayısının belirtilmesi;
bu devlet kayıt numarasıyla ihraç edilen menkul kıymetlerin toplam sayısının ve nominal değerlerinin belirtilmesi;
menkul kıymetlerin şeklinin belirtilmesi (belgesel veya belgesel olmayan, kayıtlı veya hamiline);
ihraççının mührü ve ihraççının başkanının imzası;
belirli bir hisse senedi türü için Rusya Federasyonu mevzuatı tarafından sağlanan diğer ayrıntılar.

İhraç dereceli menkul kıymetlerin belge niteliğinde olması durumunda, ihraççının ayrıca sertifikanın bir tanımını (örnek) sunması gerekir.

Her hisse senedi ihracı için ayrı bir karar tescili zorunludur.
İhraççının, menkul kıymet ihracına ilişkin kayıtlı kararı, bu kararla oluşturulan tek ihraç dereceli menkul kıymete ilişkin hakların kapsamı açısından değiştirme hakkı yoktur.
Menkul kıymet ihraç etme kararı, tescil yetkilisi tarafından onaylanan iki veya üç nüsha halinde hazırlanır. Bir nüshası tescil makamında, ikincisi ihraççıda ve üçüncüsü (varsa) sicil memuruna emanet edilir. Kararın kopyaları arasında metin farklılıkları olması durumunda, tescil makamında saklanan belgenin metni doğru kabul edilir.
Menkul kıymet sahiplerinin, ihraççı veya sicil memuru tarafından saklanan tescilli kararın asıllarına erişiminin kısıtlanması yasaktır.

Madde 18. İhraç dereceli bir menkul kıymet oluşturan hakların belgelendirilme şekli

İhraç dereceli menkul kıymetlerde belge niteliğindeki sertifika ve menkul kıymet ihraç kararı, menkul kıymetin güvence altına aldığı hakları belgeleyen belgelerdir.

İhraç dereceli menkul kıymetlerin belgesel olmayan biçiminde, menkul kıymet ihraç kararı, menkul kıymetin güvence altına aldığı hakları belgeleyen bir belgedir.

İhraç dereceli bir güvenlik, mülkiyet haklarını, bu menkul kıymetlerin ihracına ilişkin kararda ve Rusya Federasyonu mevzuatına uygun olarak oluşturulduğu ölçüde güvence altına alır.

İhraç dereceli bir menkul kıymetin sertifikası aşağıdaki zorunlu ayrıntıları içermelidir:

İhraççının tam adı ve yasal adresi;
menkul kıymet türü;
ihraç dereceli menkul kıymetlerin devlet kayıt numarası;
ihraç dereceli menkul kıymetlerin yerleştirilmesi prosedürü;
sahibinin Rusya Federasyonu mevzuatının gerekliliklerine uyması durumunda ihraççının sahibinin haklarını sağlama yükümlülüğü;
bu sertifika tarafından onaylanan ihraç dereceli menkul kıymetlerin sayısının bir göstergesi;
bu devlet kayıt numarasıyla ihraç edilen menkul kıymetlerin toplam sayısının belirtilmesi;
İhraç dereceli menkul kıymetlerin zorunlu merkezi depolama ile belgesel biçimde mi yoksa zorunlu merkezi depolama olmaksızın belgesel biçimde mi ihraç edildiğine dair bir gösterge;
ihraç dereceli menkul kıymetlerin kayıtlı mı yoksa hamiline mi ait olduğuna dair bir gösterge;
ihraççının mührü;
ihraççının yöneticilerinin imzaları ve sertifikayı veren kişinin imzası;
belirli bir menkul kıymet türü için Rusya Federasyonu mevzuatı tarafından sağlanan diğer ayrıntılar.

Kayıtlı ihraç dereceli bir menkul kıymet sertifikası için zorunlu bir gereklilik, sahibinin adıdır (adı).

Menkul kıymet ihracına ilişkin karar metni ile ihraç menkul kıymet sertifikasında verilen veriler arasında tutarsızlık olması durumunda, sahibi, bu menkul kıymetin güvence altına aldığı hakların, sertifikanın belirlediği ölçüde kullanılmasını talep etme hakkına sahiptir. . İhraççı, ihraç dereceli menkul kıymet sertifikasında yer alan veriler ile menkul kıymet ihracı kararında yer alan veriler arasındaki tutarsızlıklardan, Rusya Federasyonu mevzuatına uygun olarak sorumludur.

İhracı bu Federal Yasanın gereklerine uygun olarak kaydedilmemiş ihraç dereceli menkul kıymetler yerleştirmeye tabi değildir.

Bölüm 5. Menkul kıymetlerin ihracı

Madde 19. Veriliş usulü ve aşamaları

Rusya Federasyonu mevzuatı tarafından aksi belirtilmedikçe, hisse senedi ihraç prosedürü aşağıdaki aşamaları içerir:

İhraççının hisse senedi ihraç etme kararı;
ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihracının tescili;
belgeli ihraç şekli için - menkul kıymet sertifikalarının üretimi;
ihraç dereceli menkul kıymetlerin yerleştirilmesi;
hisse senedi ihracının sonuçlarına ilişkin bir raporun kaydedilmesi.

Menkul kıymet ihraç ederken, ihraç notunun kaydı, sayısı 500'ü aşan sınırsız bir sahipler çevresi veya önceden bilinen bir sahipler çevresi arasında ihraç dereceli menkul kıymetler yerleştirirken ve ayrıca toplam hacmin olduğu durumda gerçekleştirilir. mesele 50 bin asgari ücreti aşıyor.

Menkul kıymet ihracı için bir izahname kaydederken, ihraç prosedürü aşağıdaki adımlarla desteklenir:

İhraç dereceli menkul kıymetlerin ihracına ilişkin izahnamenin hazırlanması;
ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihracına ilişkin izahnamenin tescili;
izahnamede yer alan tüm bilgilerin açıklanması;
Sorunun sonuçlarına ilişkin raporda yer alan tüm bilgilerin açıklanması.
Devlet ve belediye tahvillerinin ihraç edilmesine ilişkin prosedür, bunların yerleştirilmesi ve dolaşımına ilişkin koşullar federal yasalarla veya onlar tarafından belirlenen şekilde düzenlenir.

İhraç sonuçları tescil edilmemiş ihraç dereceli menkul kıymetlere ilişkin menkul kıymet türevlerinin ihraç edilmesi yasaktır.

Madde 20. İhraç dereceli menkul kıymetlerin ihracının tescili

İhraç dereceli menkul kıymet ihracını tescil ettirmek için ihraççının aşağıdaki belgeleri kayıt yetkilisine sunması gerekir:

Kayıt başvurusu;
ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihracına ilişkin karar;
izahname (menkul kıymet ihracının kaydına izahnamenin kaydı eşlik ediyorsa);
kurucu belgelerin kopyaları (anonim şirket oluşturmak için hisse ihraç ederken);
yetkili yürütme organının menkul kıymet ihraç etme iznini onaylayan belgeler (bu tür bir izne ihtiyaç duyulmasının Rusya Federasyonu mevzuatı tarafından belirlendiği durumlarda).

İhraççının tüzüğü ve/veya iç belgeleri tarafından bu belgelerde yer alan bilgilerin eksiksizliği ve doğruluğu konusunda sorumlulukla görevlendirilen ihraççı ve ihraççının yönetim organlarının yetkilileri, bu yükümlülüklerin ilgili mevzuat uyarınca yerine getirilmesinden sorumludur. Rusya Federasyonu mevzuatı.

Bir hisse senedi ihracını kaydederken, bu sayıya bir devlet kayıt numarası verilir. Devlet kayıt numarası atama prosedürü, kayıt yetkilisi tarafından belirlenir.

Kayıt makamı, bu maddede belirtilen belgelerin alındığı tarihten itibaren en geç 30 gün içinde hisse senedi ihracını tescil ettirmek veya kaydı reddetmek için gerekçeli bir karar vermekle yükümlüdür.

Rusya Federasyonu topraklarındaki kayıt otoritelerinin listesi Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu tarafından belirlenir.

Madde 21. İhraç dereceli menkul kıymet ihracını kaydetmeyi reddetme gerekçeleri

İhraç dereceli menkul kıymetlerin ihraç edilmesinin reddedilmesinin gerekçeleri şunlardır:

İhraççı tarafından, ihraç edilen menkul kıymetlerin ihraç ve dolaşımına ilişkin koşulların mevzuatla tutarsız olduğu sonucuna varılmasına olanak tanıyan sunulan bilgi belgelerinde bulunması da dahil olmak üzere, Rusya Federasyonu'nun menkul kıymetlere ilişkin mevzuatının gerekliliklerinin ihlali. Rusya Federasyonu ve ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihraç koşullarının Rusya Federasyonu'nun menkul kıymetler mevzuatına uyulmaması;
sunulan belgelerin ve bunların içerdiği bilgilerin bu Federal Yasanın gerekliliklerine uymaması;
menkul kıymet ihracına ilişkin izahname veya kararın (menkul kıymet ihracının kaydedilmesine temel olan diğer belgeler) yanlış bilgi veya gerçeğe uymayan bilgilerin (yanlış bilgi) girilmesi.

İhraç dereceli menkul kıymet ihracının ve ihraç izahnamesinin tescilinin reddedilmesi kararına mahkeme veya tahkim mahkemesinde itiraz edilebilir.

Madde 22. İzahnamenin genel şartları

Prospektüs şunları içermelidir:

İhraççı bilgileri;
ihraççının mali durumuna ilişkin veriler. Bu bilgi, farklı bir organizasyonel ve hukuki forma sahip tüzel kişilerin ona dönüştürülmesi durumları dışında, bir anonim şirket oluşturulurken izahnamede belirtilmez;
yaklaşan hisse senedi ihraçları hakkında bilgi.

İhraççı ayrıntıları şunları içerir:

a) İhraççının tam ve kısaltılmış adı veya kurucuların adları;
b) ihraççının yasal adresi;
c) tüzel kişilik olarak devlet tescil belgesinin numarası ve tarihi;
d) ihraççının kayıtlı sermayesinin en az yüzde 5'ine sahip olan kişiler hakkında bilgi;
e) ihraççının yönetim organlarının, menkul kıymet ihraç kararı anında benzer işlevleri yerine getiren tüm Yönetim Kurulu üyelerinin, yönetim kurulu veya yönetim organlarının bir listesi de dahil olmak üzere, kurucu belgelerinde belirtilen yapısı; üyelerinin her birinin soyadı, adı, soyadı, mevcut ve son beş yıldaki tüm pozisyonları ve kişisel olarak katılımcısı olanların ihraççısının kayıtlı sermayesindeki payları;
f) ihraççının kayıtlı sermayesinin yüzde 5'inden fazlasına sahip olduğu tüm tüzel kişilerin listesi;
g) İhraççının tüm şubelerinin ve temsilciliklerinin tam adlarını, kayıt tarihlerini ve yerlerini, yasal adreslerini, soyadlarını, adlarını, yöneticilerinin soyadını içeren bir liste.

Bu maddenin ikinci bölümünün "d" - "g" paragraflarında yer alan bilgiler, tüzel kişiliğin ona dönüşmesi durumları dışında, anonim şirket kurma sürecinde hisse ihracı sırasında izahnamede belirtilmez. farklı bir organizasyonel ve yasal biçim.

İhraççının mali durumuna ilişkin veriler şunları içerir:

Bilançolar (bankalar gibi ihraççılar için, ikinci derece hesaplar için bilançolar) ve tamamlanan son üç mali yıl için veya her biri için belirlenmiş formlarda, kâr kullanımına ilişkin bir rapor da dahil olmak üzere ihraççının faaliyetlerinin mali sonuçlarına ilişkin raporlar Bu süre üç yıldan az ise, kuruluş tarihinden itibaren tamamlanan mali yıl;
menkul kıymet ihraç kararından önceki son çeyreğin sonu itibarıyla ihraççının bilançosu (ve banka olan ihraççılar için ikincil hesaplar için bilanço);
son üç yıla ait yedek fonun oluşumu ve kullanımına ilişkin rapor;
ihraççının menkul kıymet ihracına karar verildiği tarih itibarıyla alacaklılara olan vadesi geçmiş borçlarının tutarı ve ilgili bütçeye yapılan ödemeler;
ihraççının kayıtlı sermayesine ilişkin veriler (kayıtlı sermaye miktarı, menkul kıymet sayısı ve bunların nominal değeri, kayıtlı sermayedeki payı Rusya Federasyonu'nun tekel karşıtı mevzuatı tarafından belirlenen standartları aşan menkul kıymet sahipleri);
ihraç edilen ihraç dereceli menkul kıymet türleri, devlet kayıt numarası ve tarihi, kayıt otoritesinin adı, ihraç hacmi, ihraç edilen ihraç sayısı dahil olmak üzere ihraççının ihraç dereceli menkul kıymetlerinin önceki sayıları hakkında bir rapor - dereceli menkul kıymetler, gelir ödeme koşulları ve sahiplerin diğer hakları.

Yaklaşan menkul kıymet ihracıyla ilgili bilgiler aşağıdaki bilgileri içerir:

Menkul kıymetler hakkında (menkul kıymetlere ilişkin hakların saklanması ve kaydedilmesine ilişkin prosedürü gösteren menkul kıymetlerin şekli ve türü), ihracın toplam hacmi, ihraçtaki ihraç dereceli menkul kıymetlerin sayısı;
menkul kıymet ihracına ilişkin (ihraçla ilgili kararın tarihi, konuyla ilgili kararı veren kurumun adı, potansiyel sahipler üzerindeki kısıtlamalar, potansiyel sahiplerin ihraç dereceli menkul kıymetler satın alabilecekleri yer; ihraç sertifikalarını saklarken - dereceli menkul kıymetler ve/veya emanetçideki ihraç dereceli menkul kıymetlere ilişkin kayıt hakları - emanetçinin adı ve yasal adresi);
ihraç dereceli menkul kıymetlerin satımının başlangıç ​​ve bitiş tarihleri;
sahipleri tarafından satın alınan ihraç edilmiş menkul kıymetlerin fiyatları ve ödeme prosedürleri hakkında;
ihraç izahnamesinin tescili sırasında menkul kıymet ihracının plase edilmesinde yer alması beklenen menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcılar veya bunların birlikleri hakkında (isim, yasal adres, menkul kıymetlerin plase edilmesi sırasında gerçekleştirilen işlev);
ihraç dereceli menkul kıymetlerden gelir elde edilmesi üzerine (ihraç dereceli menkul kıymetlerden gelir ödeme prosedürü ve gelir miktarını belirleme yöntemi);
ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihracını kaydeden kuruluşun adına.

Madde 23. İhraççı tarafından açıklanan menkul kıymet ihracına ilişkin bilgiler

Bir izahnamenin kaydedilmesini gerektiren açık (kamuya açık) bir sayı olması durumunda, ihraççı, izahnamede yer alan bilgilere erişim sağlamak ve tirajlı süreli bir basılı yayında bilgilerin ifşa edilmesine ilişkin prosedür hakkında bir bildirim yayınlamakla yükümlüdür. en az 50 bin kopya.

İhraççı ve menkul kıymetler piyasasında ihraç dereceli menkul kıymetler yerleştiren profesyonel katılımcılar, menkul kıymetleri satın almadan önce potansiyel sahiplere açıklanan bilgilere erişme fırsatını sağlamakla yükümlüdür.

İhraççının menkul kıymetlerinin en az bir ihracına bir izahname kaydının eşlik ettiği durumlarda, ihraççı, menkul kıymetleri ve mali ve ekonomik faaliyetlerine ilişkin bilgileri aşağıdaki şekillerde açıklamakla yükümlüdür:

İhraççının üç aylık raporu;
ihraççının mali ve ekonomik faaliyetlerini etkileyen maddi gerçekler hakkında mesajlar.
İhraççının üç aylık raporu aşağıdaki verileri içermelidir:

İhraççının mali ve ekonomik faaliyetlerini etkileyen raporlama çeyreğinde açıklanan maddi gerçeklerle ilgili mesajlara kayıt yetkilisi tarafından atanan kodlar;
ihraççının mali ve ekonomik faaliyetlerine ilişkin veriler: raporlama çeyreğinin sonundaki bilanço, kar ve zarar hesapları;
ihraççının net kar veya zararının raporlama çeyreğinde önceki çeyreğe göre yüzde 20'den fazla artmasına neden olan gerçekler;
ihraççının rezervinin ve diğer özel fonların oluşumu ve kullanımına ilişkin veriler.

Üç aylık bir rapor, tamamlanan her çeyreğin sonuçlarına göre, bitiminden en geç 30 takvim günü sonra derlenir. Üç aylık raporun ihraççının yetkili organı tarafından onaylanması gerekir.
İhraççının mali ve ekonomik faaliyetlerini etkileyen maddi gerçeklere ilişkin mesajlar aşağıdaki bilgilerdir:

İhraççının yönetim organlarında yer alan kişilerin listesindeki değişiklikler hakkında (limited şirketlerde katılımcıların genel kurulu ve anonim şirketlerde hissedarlar genel kurulu hariç);
ihraççının yönetim organlarında yer alan kişilerin, ihraççının, bağlı ortaklıklarının ve bağlı ortaklıklarının kayıtlı sermayesine katılım miktarındaki değişiklikler ve bu kişilerin daha fazlasına sahip olmaları halinde diğer tüzel kişilerin sermayesine katılımları hakkında belirtilen sermayenin yüzde 20'sinden fazlası;
ihraççının kayıtlı sermayesinin yüzde 20 veya daha fazlasına sahip olan ihraççının sahipleri (hissedarları) listesindeki değişiklikler hakkında;
ihraççının kayıtlı sermayesinin yüzde 20 veya daha fazlasına sahip olduğu tüzel kişiler listesindeki değişiklikler hakkında;
ihraççının, bağlı ortaklıklarının ve bağlı şirketlerinin yeniden düzenlenmesi;
ihraççının menkul kıymetleri üzerinden tahakkuk eden ve/veya ödenen gelir;
menkul kıymetlerin itfası hakkında;
askıya alınan veya geçersiz ilan edilen menkul kıymet ihraçları hakkında;
herhangi bir türdeki ihraç dereceli menkul kıymetlerin yüzde 25'inden fazlasına sahip olan bir kişinin ihraççının sicilinde görünmesi üzerine.

İhraççının mali ve ekonomik faaliyetlerini etkileyen maddi gerçeklere ilişkin mesajlar, bu Federal Yasanın 30. maddesi uyarınca erişilebilirliği sağlamak için ihraççı tarafından kayıt makamına açıklama sırasına göre beş iş gününü aşmayan bir süre içinde gönderilmelidir. olayın meydana geldiği tarihten itibaren.

Madde 24. İhraç edilen menkul kıymetlerin tevdi edilme şartları

İhraççı, ihraç ettiği ihraç dereceli menkul kıymetleri ancak ihraçlarının tescil edilmesinden sonra ihraç etmeye başlama hakkına sahiptir.

İhraç derecesindeki menkul kıymetlerin sayısı, menkul kıymet ihracına ilişkin kurucu belgelerde ve izahnamelerde belirtilen miktarı aşmamalıdır.

İhraççı, izahnamede belirtilenden daha az sayıda ihraç dereceli menkul kıymet ihraç edebilir. Yerleştirilen menkul kıymetlerin gerçek sayısı, tescil için sunulan ihraç sonuçlarına ilişkin raporda belirtilir. İhracın başarısız olduğu değerlendirilen ihraç izahnamesinde belirtilen sayıdaki ihraç edilmemiş menkul kıymetlerin payı Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu tarafından belirlenir.

Başarısız bir ihraç durumunda yatırımcıların fonlarının iadesi, Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu tarafından belirlenen şekilde gerçekleştirilir.

İhraççı, Rusya Federasyonu mevzuatı tarafından ihraç dereceli menkul kıymetlerin yerleştirilmesine ilişkin başka şartlar belirlenmedikçe, ihraç edilen ihraç dereceli menkul kıymetlerin yerleşimini, ihraç başlangıç ​​tarihinden itibaren bir yıl sonra tamamlamakla yükümlüdür.

Tüm potansiyel sahiplere, bu Federal Yasa uyarınca açıklanması gereken konu hakkında bilgilere erişme fırsatı verildikten sonra, yeni bir ihraç için menkul kıymetlerin iki haftadan daha erken bir zamanda yerleştirilmesi yasaktır. Menkul kıymetlerin plase fiyatına ilişkin bilgiler, menkul kıymetlerin plase edilmeye başlandığı gün açıklanabilecektir.

İhraç dereceli bir menkul kıymet ihracının halka arzı veya dolaşımı sırasında, menkul kıymetlerin edinilmesinde bir potansiyel sahibine diğerine göre avantaj sağlamak yasaktır. Bu hüküm aşağıdaki hallerde uygulanmaz:

1) devlet tahvili ihraç ederken;
2) anonim şirketlerin hissedarlarına, ihracla ilgili kararın verildiği tarihte sahip oldukları hisse sayısıyla orantılı bir miktarda yeni bir menkul kıymet ihracını satın alma konusunda rüçhan hakkı verirken;
3) ihraççının yerleşik olmayanlar tarafından menkul kıymet edinimi konusunda kısıtlamalar getirmesi.

Madde 25. İhraç dereceli menkul kıymetlerin ihracının sonuçlarına ilişkin rapor

İhraç dereceli menkul kıymetlerin yerleştirilmesinin tamamlanmasından sonra en geç 30 gün içinde, ihraççı, ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihracının sonuçları hakkında kayıt makamına bir rapor sunmakla yükümlüdür.

Hisse senedi ihracının sonuçlarına ilişkin rapor aşağıdaki bilgileri içermelidir:

1) menkul kıymetlerin yerleştirilmesinin başlangıç ​​ve bitiş tarihleri;
2) menkul kıymetlerin fiili yerleştirme fiyatı (belirli bir ihraçtaki menkul kıymet türüne göre);
3) yerleştirilen menkul kıymetlerin sayısı;
4) aşağıdakiler dahil olmak üzere, yerleştirilen menkul kıymetlere ilişkin toplam gelir hacmi:
a) yerleştirilen menkul kıymetlerin ödenmesine katkıda bulunan ruble cinsinden fon miktarı;
b) yatırılan menkul kıymetlerin ödenmesinde yatırılan döviz miktarı, mevduat sırasında Rusya Federasyonu Merkez Bankası döviz kuru üzerinden Rusya Federasyonu para birimi cinsinden ifade edilir;
c) Rusya Federasyonu para birimi cinsinden, yerleştirilen menkul kıymetler için ödeme olarak katkıda bulunulan maddi ve maddi olmayan varlıkların hacmi.

Hisse senetleri için, ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihracının sonuçlarına ilişkin rapor ayrıca, büyüklüğü Menkul Kıymetler Piyasası Federal Komisyonu tarafından belirlenen bir ihraç dereceli menkul kıymet bloğuna sahip olan sahiplerin bir listesini de gösterir.

Tescil makamı, hisse senedi ihracının sonuçlarına ilişkin raporu iki hafta içinde inceler ve menkul kıymet ihracına ilişkin ihlallerin bulunmaması durumunda bunu kaydeder. Kayıt makamı, kendisi tarafından kaydedilen raporun eksiksizliğinden sorumludur.

Madde 26. Haksız sorun

Adil olmayan bir ihraç, kayıt yetkililerinin ihraç dereceli menkul kıymet ihracını kaydetmeyi reddetmesine, ihraç dereceli menkul kıymet ihracını bir hak olarak tanımasına neden olan, bu bölümde belirlenen ihraç prosedürünü ihlal ederek ifade edilen eylemler olarak kabul edilir. geçersiz kılınması veya ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihracının askıya alınması.

Kayıt makamı adil olmayan bir ihraç belirtisi tespit ederse, bunu yedi gün içinde Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonuna (Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonunun bölgesel şubesi) bildirmekle yükümlüdür.

Bu Federal Yasanın 21. Maddesinde öngörülen gerekçeler varsa, ihraç dereceli menkul kıymet ihracının kaydı reddedilebilir.

Kayıt otoritesinin aşağıdaki ihlalleri tespit etmesi durumunda ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihracı askıya alınabilir veya geçersiz ilan edilebilir:

İhraç sırasında Rusya Federasyonu mevzuatının gerekliliklerinin ihraççı tarafından ihlali;
menkul kıymet ihracının kaydedildiği belgelerde güvenilmez bilgilerin tespiti.

Belirlenen ihraç usulüne ilişkin ihlallerin tespit edilmesi halinde, tescil makamı, menkul kıymetlerin ihraç süresi içinde ihlaller giderilene kadar ihracını da askıya alabilir. Konunun yeniden başlatılması, kayıt makamının özel bir kararı ile gerçekleştirilir.

İhraç dereceli menkul kıymet ihracının geçersiz ilan edilmesi durumunda, bu ihracın tüm menkul kıymetleri ihraççıya iade edilmeli ve ihraççı tarafından geçersiz ilan edilen menkul kıymet ihracından elde edilen fonlar sahiplerine iade edilmelidir. Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu, fonların sahiplerine iade edilmesi için mahkemeye gitme hakkına sahiptir.

İhraç dereceli menkul kıymet ihracının geçersiz (başarısız) ilan edilmesi ve fonların sahiplere iade edilmesiyle ilgili tüm masraflar ihraççıya fatura edilir.

İzahnamede ilan edilenden fazla menkul kıymetin tedavüle çıkarılmasında ifade edilen ihlal durumunda, ihraççı, ihraç için ilan edilen adedin üzerinde tedavüle çıkarılan menkul kıymetin geri alımını ve itfasını sağlamakla yükümlüdür.

İhraççının, ihraç için ilan edilen sayıdan fazla ihraç edilen menkul kıymetlerin geri alımını ve itfasını iki ay içinde sağlamaması durumunda, Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu, ihraççı tarafından haksız yere alınan fonları geri almak için mahkemeye gitme hakkına sahiptir.

Madde 27. Kredi kuruluşları tarafından hisse ihracının özellikleri

Kredi kurumlarının hisse ihracı sürecinde fon birikimi, ihraç eden bankanın tasarruf hesabı açmasıyla gerçekleştirilir.

Tasarruf hesabı rejimi Rusya Federasyonu Merkez Bankası tarafından oluşturulur.

Bölüm 6. Hisse Senedi Menkul Kıymetlerin Dolaşımı

Madde 28. İhraç dereceli menkul kıymetlerin mülkiyetinin belgelenme şekli

Sahiplerin, belgesel bir ihraç biçiminin dereceli menkul kıymetlerini ihraç etme hakları, sertifikalarla (sertifikalar sahipler tarafından tutuluyorsa) veya emanetçilerdeki menkul kıymet hesaplarındaki sertifikalar ve kayıtlarla (sertifikalar depolanmak üzere depoya aktarılırsa) onaylanır. ).

Sahiplerin, bir defter kayıt şeklinin ihraç dereceli menkul kıymetlerini ihraç etme hakları, sicil bakım sisteminde - sicil sahibi ile kişisel hesaplara yapılan girişlerle veya menkul kıymetlere ilişkin hakların bir emanetçiye kaydedilmesi durumunda, depolardaki menkul kıymet hesaplarına ilişkin girişler.

Madde 29. Menkul kıymetlere ilişkin hakların devri ve menkul kıymetlerle güvence altına alınan hakların uygulanması

Hamiline yazılı teminat hakkı, edinene geçer:

Sertifikası sahibi tarafından bulunursa - bu sertifikanın ediniciye devredildiği sırada;
hamiline yazılı menkul kıymetlere ait sertifikaların saklanması ve/veya bu tür menkul kıymetlere ilişkin hakların emanetçide saklanması durumunda - alıcının menkul kıymetler hesabına alacak girişi yapıldığı sırada.
Kayıtlı, sertifikasız bir menkul kıymete sahip olma hakkı, edinene geçer:

Menkul kıymet haklarının saklama faaliyeti yürüten bir kişiye tescili durumunda - alıcının menkul kıymetler hesabına kredi girişi yapıldığı andan itibaren;
Menkul kıymetlere ilişkin hakların kayıt bakım sistemine kaydedilmesi durumunda - alıcının kişisel hesabına kredi girişi yapıldığı andan itibaren.

Kayıtlı bir belgeli güvenlik hakkı edinene geçer:

Alıcının menkul kıymetlere ilişkin haklarının sicil bakım sistemine kaydedilmesi durumunda - alıcının kişisel hesabına kredi girişi yapıldıktan sonra güvenlik sertifikasının kendisine devredildiği andan itibaren;
edinicinin menkul kıymet haklarının saklama faaliyetleri yürüten bir kişiyle kaydedilmesi durumunda, emanetçiye bir güvenlik sertifikasının yatırılmasıyla - edinicinin menkul kıymetler hesabına kredi girişi yapıldığı andan itibaren.

İhraç dereceli bir menkul kıymet ile güvence altına alınan haklar, bu menkul kıymete ilişkin hakların devredildiği andan itibaren alıcısına geçer. İhraç derecesinde tescilli bir menkul kıymetle güvence altına alınan hakların devri, sicil sahibine, emanetçiye veya menkul kıymetin aday sahibine yapılacak bir bildirimle birlikte yapılmalıdır.

Hamiline yazılı menkul kıymetler kapsamındaki hakların kullanılması, sahibi veya yetkili temsilcisi tarafından ibraz edilmesi halinde gerçekleştirilir.

Kayıtlı vesikalı ihraç dereceli menkul kıymetler kapsamındaki hakların kullanılması, bu menkul kıymetlerin sertifikalarının sahibi veya yetkili temsilcisi tarafından ihraççıya ibraz edilmesiyle gerçekleştirilir. Ayrıca, sahibinin bu tür menkul kıymetlere ilişkin sertifikaları varsa, sertifikada belirtilen sahibinin adı (adı), sahibinin sicildeki adı (adı) ile eşleşmelidir.

Belgeli menkul kıymet sertifikalarının emanetçilerde saklanması durumunda, menkul kıymetler tarafından güvence altına alınan haklar, bu emanetçiler tarafından, sahiplerin saklama sözleşmeleri tarafından sağlanan talimatlar üzerine ve bu sahiplerin bir listesi eklenmiş olarak sunulan sertifikalar esas alınarak kullanılır. Bu durumda ihraççı, bu listede belirtilen kişinin hamiline yazılı menkul kıymetler nezdindeki haklarının kullanılmasını sağlar.

Kayıtlı, belgesiz ihraç dereceli menkul kıymetler kapsamındaki hakların kullanımı, sicil bakım sisteminde belirtilen kişilerle ilgili olarak ihraççı tarafından gerçekleştirilir.

Bu tür bir menkul kıymetin yeni sahibine ilişkin bilgi, menkul kıymeti oluşturan ihraççının yükümlülüklerini yerine getirmek amacıyla (oy kullanma, oy verme, gelir elde etme vb.), kapatıldığı sırada sicilde kayıtlı olan sahibine ilişkin yükümlülüklerin yerine getirilmesi uygun kabul edilir. Zamanında bildirim sorumluluğu teminatı alan tarafa aittir.

İşlemin tarafları, Rusya Federasyonu'nda kayıtlı ihraççılar tarafından ihraç edilen menkul kıymetlerin yabancı sahipleri tarafından satın alınmasını içeren tamamlanmış işlemler hakkında Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu'nu bilgilendirmelidir.

İşlemin tarafları, yabancı ihraççılar tarafından ihraç edilen menkul kıymetlerin Rus sahiplerinin satın alınmasını içeren tamamlanan işlemler hakkında Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu'nu da bilgilendirmelidir.

Menkul kıymetlere ilişkin hakların ve menkul kıymetlerle güvence altına alınan hakların devredilmesine ilişkin belgeler üzerindeki bireylerin imzalarının gerçekliği (Rusya Federasyonu mevzuatında öngörülen durumlar hariç), bir noter veya menkul kıymetler piyasasının profesyonel bir katılımcısı tarafından onaylanabilir.

Bölüm IV. Menkul kıymetler piyasası için bilgi desteği

Bölüm 7. Menkul kıymetlere ilişkin bilgilerin açıklanması hakkında

Madde 30. Bilgilerin açıklanması

Bilginin açıklanması, bu bilginin yerini ve alındığını garanti eden bir prosedür aracılığıyla, bu bilginin elde edilme amacına bakılmaksızın, bu bilginin konuyla ilgilenen herkesin kullanımına sunulması anlamına gelir.
Menkul kıymetler piyasasına ilişkin açıklanan bilgiler, bunların açıklanması için hangi önlemlerin alındığına ilişkin bilgilerdir.

Menkul kıymetler piyasasına ilişkin kamuya açık bilgiler, erişim için ayrıcalık gerektirmeyen veya bu Federal Yasa uyarınca ifşa edilmeye tabi olan bilgilerdir.

Halka açık hisse senedi ihraççısı, menkul kıymetleri ve mali ve ekonomik faaliyetleri hakkındaki bilgileri aşağıdaki şekillerde açıklamakla yükümlüdür:

Üç aylık menkul kıymet raporunun hazırlanması;
ihraççının mali ve ekonomik faaliyetlerini etkileyen önemli olaylar ve eylemler hakkında mesajlar.

Üç aylık menkul kıymetler raporu aşağıdaki bilgileri içermelidir:

1) ihraççı hakkında bilgi:
ihraççının kayıtlı sermayesine, bağlı ortaklıklarına ve bağlı şirketlerine katılım miktarları da dahil olmak üzere ihraççının yönetim organlarında yer alan kişilerin bir listesi;
ihraççının kayıtlı sermayesinin yüzde 20 veya daha fazlasına sahip olan ihraççının sahiplerinin (hissedarlarının) listesi;
ihraççının kayıtlı sermayenin yüzde 20'sine veya daha fazlasına sahip olduğu tüzel kişilerin listesi;
ihraççının şubelerinin ve temsilciliklerinin listesi;

2) ihraççının mali ve ekonomik faaliyetlerine ilişkin veriler:

Tamamlanan son üç mali yılın yanı sıra raporlamanın tamamlanan çeyreğinin sonuna ait bilançolar, kar ve zarar hesapları;
raporlama çeyreği boyunca ihraççının varlıklarının değerinin yüzde 10'dan fazla artmasına veya azalmasına neden olan gerçekler;
raporlama çeyreği boyunca ihraççının net kar veya zararında yüzde 20'den fazla artışa yol açan gerçekler;
ihraççı rezervinin ve diğer özel fonların oluşumu ve kullanımına ilişkin veriler;
işlem tarihi itibariyle ihraççının varlıklarının yüzde 10'u veya daha fazlası olan mülkün büyüklüğü veya değeri olan ihraççının işlemlerine ilişkin gerçekler;
menkul kıymet ihracı sonucunda elde edilen fonların yatırım yönleri hakkında bilgi;

3) ihraççının menkul kıymetlerine ilişkin veriler:

Raporlama çeyreğinde ihraççı tarafından ihraç edilen menkul kıymet türleri;
raporlama çeyreğinde tahakkuk eden ihraççının menkul kıymetlerine ilişkin gelir hakkında bilgi;

4) diğer bilgiler (özellikle, bu tür toplantıların raporlama döneminde yapılması durumunda, ihraççının menkul kıymet sahiplerinin genel kurul toplantı tutanakları).

Üç aylık bir rapor, tamamlanan her çeyreğin sonuçlarına göre, bitiminden en geç 30 takvim günü sonra derlenir. Üç aylık rapor, ihraççının yetkili organı tarafından kabul edilmeli, Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonuna veya onun yetkilendirdiği bir devlet organına sunulmalı ve ayrıca, talepleri üzerine ihraççının menkul kıymet sahiplerine, belirtilen tutarı aşmayacak bir ücret karşılığında sunulmalıdır. Broşür hazırlamanın genel giderleri.

İhraççının finansal ve ekonomik faaliyetlerini etkileyen önemli olaylar ve eylemler hakkındaki mesajlar şu şekilde kabul edilir:

İhraççının, bağlı ortaklıklarının ve bağlı şirketlerinin yeniden yapılanmasına ilişkin bilgiler;
İhraççının varlıklarının değerinde bir defaya mahsus yüzde 10'dan fazla artış veya azalışa yol açan olaylara, ihraççının net kârında veya net zararında bir defaya mahsus yüzde 10'dan fazla artışa yol açan olaylara ilişkin bilgi, İhraççının, işlem tarihi itibariyle büyüklüğü veya mülkün değeri ihraççının varlıklarının yüzde 10'u veya daha fazlası olan tek seferlik işlemlerine ilişkin gerçekler;
ihraççının menkul kıymet ihracına, ihraççının menkul kıymetleri üzerinden tahakkuk eden ve/veya ödenen gelire ilişkin bilgiler;
herhangi bir türdeki ihraç dereceli menkul kıymetlerin yüzde 25'inden fazlasına sahip olan bir kişinin ihraççı sicilindeki görünümü hakkında bilgi;
sicilin kapatılma tarihleri, ihraççının sahiplere karşı yükümlülüklerini yerine getirmek için son tarihler, genel kurul kararları hakkında bilgi;
ihraççının yetkili organı tarafından ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihracına ilişkin bir kararın kabulü hakkında bilgi.

İhraççının mali ve ekonomik faaliyetlerini etkileyen önemli olay ve eylemlere ilişkin mesajlar, ihraççı tarafından Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonuna veya onun yetkilendirdiği bir organa gönderilmeli ve ayrıca bu tarihten itibaren en geç beş gün içinde ihraççı tarafından yayınlanmalıdır. İhraççının menkul kıymet sahiplerinin çoğunluğunun erişebileceği dolaşımda dağıtılan yazılı basındaki olay veya eylemler.

Sahibi, aşağıdaki durumlarda herhangi bir ihraççının hisse senedi sahipliğine ilişkin bilgileri açıklamakla yükümlüdür:

Sahibinin, ihraççının herhangi bir türdeki özsermaye menkul kıymetinin yüzde 20 veya daha fazlasına sahip olması;
sahibinin, ihraççının ihraç derecesindeki her türlü menkul kıymetindeki sahiplik payını, bu tür menkul kıymetlerin yüzde 20'sinin üzerinde yüzde 5'in katları olacak şekilde artırmış olması;
sahibi, ihraççının ihraç derecesindeki her türlü menkul kıymetindeki sahiplik payını, bu tür menkul kıymetlerin yüzde 20'sinin üzerinde yüzde 5'in katları olacak şekilde azaltmıştır.

Sahibi, belirtilen bilgileri (sahibin adını, menkul kıymetlerin türünü ve devlet kayıt numarasını, ihraççının adını, sahip olduğu menkul kıymet sayısını içeren) ilgili işlemlerden en geç beş gün sonra Federal'e bildirimde bulunarak açıklar. Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu veya onun yetkilendirdiği kuruluş.

Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların, aşağıdaki durumlarda menkul kıymetlerle yaptıkları işlemlere ilişkin bilgileri açıklamaları gerekmektedir:

Menkul kıymetler piyasasının profesyonel bir katılımcısı, bu işlemlere ilişkin menkul kıymetlerin sayısının bu menkul kıymetlerin toplam sayısının en az yüzde 100'ü olması durumunda, bir çeyrek boyunca bir ihraççının bir tür menkul kıymetiyle işlemler gerçekleştirdi;
Menkul kıymetler piyasasının profesyonel bir katılımcısı, bu işlemdeki menkul kıymetlerin sayısı bu menkul kıymetlerin toplam sayısının en az yüzde 15'i ise, bir ihraççının bir tür menkul kıymetiyle tek seferlik bir işlem gerçekleştirdi.

Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcılar, belirtilen bilgileri (menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcının adını, menkul kıymetlerin türünü ve devlet kayıt kodunu, ihraççının adını, bir menkul kıymetin fiyatını, ilgili menkul kıymetlerin sayısını içeren) açıklar. İşlemler) ilgili çeyreğin bitiminden en geç beş gün sonra veya ilgili tek seferlik işlemden sonra Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonuna veya yetkili organına bildirimde bulunarak.
Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel bir katılımcı, ihraç dereceli menkul kıymetlerin alım ve/veya satış fiyatlarını teklif ederken ve/veya duyururken, bu ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihraççısı tarafından açıklanan kamuya açık bilgileri açıklamak veya bu bilgiye sahip değil.

Bilgilerin açıklanmasına ilişkin prosedür ve prosedürler Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu tarafından belirlenir. Menkul kıymetler hakkında açıklanan bilgilerin kamuya açıklanması için hizmet veren profesyonel menkul kıymetler piyasası katılımcılarının, menkul kıymetler hakkında bilgilerin ifşa edilmesine ilişkin prosedür ve prosedürlere ve Menkul Kıymetler Piyasası Federal Komisyonu tarafından belirlenen kurallara uymaları gerekmektedir. Menkul kıymetlere ilişkin açıklanan bilgilerin kamuya sunulmasına yönelik hizmet sağlayan kişilerin, menkul kıymetlere ilişkin bilgilerin açıklanmasına ilişkin prosedür ve prosedürlere ve Menkul Kıymetler Piyasası Federal Komisyonu tarafından belirlenen kurallara uymaları gerekmektedir.

Bölüm 8. Menkul kıymetler piyasasında özel bilgilerin kullanımı hakkında

Madde 31. Resmi bilgiler

Bu Federal Yasanın amaçları doğrultusunda, özel bilgi, ihraççı ve onun tarafından ihraç edilen ihraç dereceli menkul kıymetler hakkında kamuya açık olmayan, resmi konumları nedeniyle iş sorumlulukları veya ile yapılan bir anlaşmayı koyan herhangi bir bilgidir. İhraççı bu tür bilgilerle menkul kıymetler piyasasının diğer konularına göre avantaja sahiptir.

Madde 32. Resmi bilgiye sahip kişiler hakkında

Özel bilgilere sahip kişiler şunları içerir:

İhraççının yönetim organlarının üyeleri veya bu ihraççıyla anlaşma yoluyla ilişkili menkul kıymetler piyasasının profesyonel bir katılımcısı;
profesyonel menkul kıymetler piyasası katılımcıları - bireyler;
ihraççının denetçileri veya bu ihraççıyla anlaşma yoluyla ilişkili menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel bir katılımcı;
Kontrol, denetleme ve diğer yetkiler sayesinde belirtilen bilgilere erişimi olan devlet kurumlarının çalışanları.

Aynı zamanda, ihraççının yönetim organlarının üyeleri ve menkul kıymetler piyasasının profesyonel bir katılımcısı - tüzel kişilik, organizasyonel, idari veya idari görevlerin yerine getirilmesiyle ilgili olarak belirtilen tüzel kişilik pozisyonlarında kalıcı veya geçici olarak bulunan kişiler olarak anlaşılmaktadır. görevleri olan kişiler ile bu görevleri özel yetki altında yerine getirenler.

Madde 33. Özel bilgiler kullanılarak yapılan işlemler

Özel bilgilere sahip olan kişilerin bu bilgileri işlem sonuçlandırmak için kullanma veya özel bilgileri işlem sonuçlandırmak amacıyla üçüncü kişilere aktarma hakları yoktur.

Bu şartı ihlal eden kişiler, Rusya Federasyonu mevzuatına uygun olarak sorumludur.

Reklam, reklamverenin adını içermelidir. Menkul kıymetler piyasasının profesyonel katılımcısı olan reklamveren, reklama uygun olarak menkul kıymetler piyasasında gerçekleştirdiği faaliyet türlerine ilişkin bilgilere de reklamda yer vermekle yükümlüdür.

Faaliyetleri ve alım veya satım için sunulan menkul kıymetlerin türleri ve özellikleri veya bunlarla yapılan diğer işlemler ve bu işlemlerin koşulları hakkında yanlış bilgilerin yanı sıra menkul kıymetler piyasasındaki sahipleri ve diğer katılımcıları yanıltmayı veya yanıltmayı amaçlayan diğer bilgileri reklamda belirtmek;
reklamda menkul kıymetlerden beklenen gelir miktarını ve piyasa değerlerinin büyümesine ilişkin tahminleri belirtmek;
Menkul kıymetler piyasasında benzer faaliyetlerde bulunan profesyonel katılımcıların veya benzer menkul kıymet ihraç eden ihraççıların gerçek veya hayali eksikliklerine dikkat çekerek haksız rekabet amacıyla reklam kullanmak.

Adil olmayan reklam aynı zamanda bir menkul kıymetin kârlılığı, diğer menkul kıymetler veya diğer mali araçlarla karşılaştırıldığında güvenliği ve ayrıca bilerek yanlış veya güvenilmez bilgilerin iletilmesi hakkında kamu garantisi veya başka şekilde potansiyel bilgi sahiplerinin dikkatine sunulması olarak kabul edilir. potansiyel sahiplerin satın alınan menkul kıymetler konusunda yanıltılmasına yol açabilecek veya buna neden olabilecek.

Madde 35. Menkul kıymetler piyasasında reklam niteliğinde olmayan bilgiler hakkında

Menkul kıymetler piyasasında reklam, bu Federal Yasanın 30. Maddesinde belirtilen menkul kıymetler ve ihraççılar hakkında kamuya açık bilgilerin yanı sıra, mevzuata uygun olarak menkul kıymetler piyasasını düzenleme işlevlerinin yerine getirilmesiyle bağlantılı olarak yetkili makamlara sağlanan bilgileri içermez. Rusya Federasyonu'nun.

Menkul kıymetlerin ihraççısı ve tahakkuk eden ve/veya ödenen temettüler hakkındaki bilgiler reklamdır.

Rusya Federasyonu mevzuatına uygun olarak ihraçlarının tescil tarihinden önce ihraç dereceli menkul kıymetlerin reklamının yapılması yasaktır. Hisse senedine ilişkin kayıt dışı ihraçların reklamına ilişkin anlaşmalar geçersizdir. Hisse senedi ihraçlarını tescil ettiren kuruluşların, sözleşmelerin geçersizliğinden doğan sonuçlar için dava açma hakkı vardır.

Madde 37. Reklam menkul kıymetleri sözleşmesinin feshi gerekçeleri

İhraç dereceli menkul kıymet ihracının geçersiz olarak tanınması, bu menkul kıymetlerin reklamına ilişkin sözleşmenin feshi için gerekçedir. İhracı geçersiz ilan edilen ihraç dereceli menkul kıymetlerin reklamına ilişkin bir anlaşma, ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihracını geçersiz olarak kabul eden tescil makamı tarafından reklam dağıtıcısına bildirimde bulunulduğu andan itibaren sona erer. Reklam dağıtıcısı, reklam sözleşmesinin feshi nedeniyle uğradığı zararlar için reklamverenden tazminat talep etme hakkına sahiptir.

Bölüm V. Menkul kıymetler piyasasının düzenlenmesi

Bölüm 10. Menkul kıymetler piyasası düzenlemesinin temelleri

Madde 38. Menkul kıymetler piyasasının düzenlenmesinin esasları

Menkul kıymetler piyasasının devlet düzenlemesi şu şekilde gerçekleştirilir:

İhraççıların, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların faaliyetleri ve standartları için zorunlu gerekliliklerin belirlenmesi;
ihraç dereceli menkul kıymetler ve izahnamelerin ihraçlarının kaydedilmesi ve ihraççıların burada öngörülen koşul ve yükümlülüklere uygunluğunun izlenmesi;
menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların faaliyetlerine lisans verilmesi;
sahiplerinin haklarını korumak ve ihraççıların ve menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların haklarına uyumunu izlemek için bir sistem oluşturmak;
uygun bir lisans olmaksızın menkul kıymetler piyasasında ticari faaliyette bulunan kişilerin faaliyetlerinin yasaklanması ve durdurulması.

Devlet gücünün temsili organları ve yerel özyönetim organları, ilgili düzeyde devlet organları tarafından ihraç edilen menkul kıymetlerin maksimum hacimlerini belirler.

Bölüm 11. Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların faaliyetlerinin düzenlenmesi

Madde 39. Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların faaliyetlerine lisans verilmesi

Menkul kıymetler piyasasında bu Federal Yasanın 2. Bölümünde belirtilen her türlü mesleki faaliyet, özel bir izin temelinde gerçekleştirilir - Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu veya yetkili organları tarafından genel bir lisans temelinde verilen bir lisans .

Kredi kuruluşları, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcılar için bu Federal Yasa ile belirlenen şekilde menkul kıymetler piyasasında mesleki faaliyetler yürütmektedir.

Lisans veren makamlar, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların faaliyetlerini izler ve Rusya Federasyonu'nun menkul kıymetlere ilişkin mevzuatının ihlali durumunda verilen lisansı iptal etmeye karar verir.

Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların faaliyetleri üç tür lisansla lisanslanır: menkul kıymetler piyasasında profesyonel bir katılımcı için lisans, kayıt bakım faaliyetlerini yürütme lisansı ve borsa lisansı.
Bölüm 12. Menkul Kıymetler Piyasası Federal Komisyonu

Madde 40. Menkul Kıymetler Piyasası Federal Komisyonunun Teşkilatı

Menkul Kıymetler Piyasası Federal Komisyonu (bundan sonra Federal Komisyon olarak anılacaktır), menkul kıymetler piyasası alanında devlet politikasını izlemek, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların faaliyetlerini, faaliyetlerine ilişkin prosedürü belirleyerek izlemek için federal bir yürütme organıdır. ve menkul kıymet ihracına ilişkin standartların belirlenmesi.

Federal Komisyonun başkanı, resen federal bir bakandır.

Federal Komisyonun beş üyesinin pozisyonları (birinci başkan yardımcısı, Federal Komisyon başkan yardımcısı, Federal Komisyon sekreteri) kamu hizmetindeki hükümet pozisyonlarıdır ve öngörülen şekilde doldurulur.

Federal Komisyonun temel görev ve yetkileri bu Federal Kanunla belirlenir.
Federal Komisyon, yetkilerini kullanmak için kendi bölgesel organlarını oluşturur.

Federal Komisyonun yetkileri, Rusya Federasyonu Hükümeti'nin borç yükümlülüklerini ve Rusya Federasyonu'nun kurucu kuruluşlarının menkul kıymetlerini verme prosedürünü kapsamaz.

Madde 41. Federal Komisyon Kurulu

Federal Komisyon Yönetim Kurulu, Federal Komisyon Başkanı, Federal Komisyon Birinci Vekili ve Başkan Yardımcısı ve Federal Komisyon Sekreteri dahil olmak üzere 15 üyeden oluşur.

Federal Komisyon yönetim kurulunun beş üyesi, yetkileri menkul kıymetler piyasasına ilişkin konuları kapsayan federal yürütme makamlarının temsilcileridir. Rusya Federasyonu Maliye Bakanlığı'nın bir temsilcisini içermelidirler.

Federal Komisyon yönetim kurulunun bir üyesi Rusya Federasyonu Merkez Bankası'nın temsilcisidir.
Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu Uzman Konseyi Başkanı, Federal Komisyon yönetim kurulunun doğal üyesidir.

Federal Komisyon yönetim kurulunun iki üyesi, Rusya Federasyonu Federal Meclisi odalarının temsilcileridir.

Federal Komisyon bir danışma ve danışma organı oluşturuyor - Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu bünyesinde Uzman Konseyi, 25 üyeden oluşuyor: faaliyetleri finansal piyasanın ve menkul kıymetler piyasasının düzenlenmesiyle ilgili olan devlet kurumlarının ve kuruluşlarının temsilcileri, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcılar, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların öz düzenleyici kuruluşları, bunların birlikleri, dernekleri, diğer kamu dernekleri ve bağımsız uzmanlar.

Menkul Kıymetler Piyasası Federal Komisyonu bünyesindeki Uzman Konseyinin bir üyesi, herhangi bir sayıda atanma imkanı ile iki yıllık bir süre için atanır.

Bu maddede belirtilen devlet kurumlarının ve diğer kuruluşların temsilcilerinin Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu bünyesindeki Federal Komisyon ve Uzman Konseyi yönetim kurulundaki çalışmaları ücretsiz olarak gerçekleştirilmektedir.

Federal Komisyon Kurulu, Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu bünyesindeki Uzman Konseyinin çalışma ve faaliyetlerine ilişkin düzenlemeleri bağımsız olarak onaylar.

Madde 42. Federal Komisyonun Görevleri

Federal Komisyon:

1) menkul kıymetler piyasasının gelişimine yönelik ana yönleri geliştirir ve federal yürütme makamlarının menkul kıymetler piyasasının düzenlenmesine ilişkin konulardaki faaliyetlerini koordine eder;
2) menkul kıymet ihracına ilişkin standartları, yabancı ihraççılar da dahil olmak üzere ihraççıların menkul kıymet ihracına ilişkin izahnameleri, Rusya Federasyonu topraklarında menkul kıymet ihracı ve menkul kıymet ihracına ilişkin ihracın ve izahnamelerin kaydedilmesine ilişkin prosedürü onaylar;
3) menkul kıymetlerle mesleki faaliyetlerin yürütülmesine ilişkin kurallar için tek tip gereklilikler geliştirir ve onaylar;
4) menkul kıymetlerle yapılan işlemlere ilişkin zorunlu gereklilikleri, menkul kıymetlerin halka arzına kabulüne ilişkin standartları, dolaşımı, kotasyon ve listelemeyi, takas ve saklama faaliyetlerini belirler. Menkul kıymetler piyasasındaki ihraççılar ve profesyonel katılımcılar tarafından muhasebe ve raporlamaya ilişkin kurallar, Federal Komisyon tarafından Rusya Federasyonu Maliye Bakanlığı ile ortaklaşa belirlenir;
5) kayıt tutma prosedürü için zorunlu gereklilikleri belirler;
6) menkul kıymetler piyasasında çeşitli mesleki faaliyet türlerinin ruhsatlandırılması prosedürünü oluşturur ve yürütür ve ayrıca Rusya Federasyonu'nun menkul kıymetler mevzuatının gerekliliklerinin ihlali durumunda bu lisansları askıya alır veya iptal eder;
7) Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların faaliyetlerinin lisanslanmasıyla ilgili faaliyetlerin yürütülmesi için genel lisanslar verir ve bu lisansları askıya alır veya iptal eder. Yetkili bir kuruluşa verilen genel lisansın iptali, kendisi tarafından menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcılara verilen lisansların iptali anlamına gelmez;
8) prosedürü oluşturur, lisanslamayı yürütür ve menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların öz düzenleyici kuruluşlarının kaydını tutar ve Rusya Federasyonu'nun menkul kıymetler mevzuatının gerekliliklerinin ve standartların ihlal edilmesi durumunda bu lisansları iptal eder. ve Federal Komisyon tarafından onaylanan gereksinimler;
9) yatırım, devlet dışı emeklilik, sigorta fonları ve bunların yönetim şirketlerinin yanı sıra menkul kıymetler piyasasındaki sigorta şirketlerinin faaliyet standartlarını belirler;
10) ihraççıların, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların öz düzenleyici kuruluşlarının, Rusya Federasyonu'nun menkul kıymetler hakkındaki mevzuatının gereklilikleri, Federal Komisyon tarafından onaylanan standartlar ve gereklilikler ile uyumu üzerinde kontrol uygular;
11) kayıtlı menkul kıymet ihraçları, menkul kıymetler piyasasının profesyonel katılımcıları ve menkul kıymetler piyasasının düzenlenmesi hakkında bilgilerin açıklanmasını sağlar;
12) menkul kıymetler piyasasında kamuya açık bir bilgi açıklama sisteminin oluşturulmasını sağlar;
13) menkul kıymetlerle mesleki faaliyet yürüten kişi ve kuruluşların ve bu kuruluşların personelinin yeterlilik şartlarını onaylar, menkul kıymetler piyasasının gelişimi konusunda araştırmalar düzenler;
14) menkul kıymetler piyasasının düzenlenmesi, profesyonel katılımcıların faaliyetlerine lisans verilmesi, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların öz düzenleyici kuruluşları, menkul kıymetlerle ilgili yasal ve düzenleyici düzenlemelere uygunluğun izlenmesi konularıyla ilgili yasa tasarıları ve diğer düzenleyici düzenlemeler geliştirir ve yürütür. muayeneleri;
15) Rusya Federasyonu'nun menkul kıymetlere ilişkin mevzuatının uygulanmasına ilişkin uygun metodolojik öneriler geliştirir;
16) Federal Komisyonun bölgesel şubelerini yönetir;
17) verilen, askıya alınan ve iptal edilen lisansların kaydını tutar;
18) Rusya Federasyonu'nda kayıtlı ihraççılar tarafından ihraç edilen menkul kıymetlerin Rusya Federasyonu toprakları dışında birincil yerleştirme ve dolaşıma kabul prosedürünü oluşturur ve belirler;
19) Rusya Federasyonu mevzuatının menkul kıymetlere ilişkin gerekliliklerini ihlal eden bir tüzel kişiliğin tasfiyesi ve Rusya Federasyonu mevzuatının ihlal edenlere uyguladığı yaptırımların uygulanması talebiyle tahkim mahkemesine başvurur;
20) ihraç dereceli menkul kıymetlerin ihraç hacminin dolaşımdaki sayılarına uygunluğu üzerinde denetim uygular;
21) İlan edilen hamiline yazılı hisse senedi büyüklüğü ile ödenmiş kayıtlı sermaye arasındaki ilişkiyi kurar.

Madde 43. Federal Komisyonun Kararları

Federal Komisyon, menkul kıymetler piyasasının düzenlenmesi, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların faaliyetleri, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların öz düzenleyici kuruluşları ve Rusya Federasyonu mevzuatına ve menkul kıymetlere ilişkin düzenlemelere uygunluğun izlenmesi konularında kararlar alır.

Federal Komisyonun kararları karar şeklinde alınır.

Federal Komisyon tarafından kabul edilen kararlar Federal Komisyon Başkanı ve onun yokluğunda ilk yardımcısı tarafından imzalanır.

Federal Komisyon tutanakları Federal Komisyon Başkanı ve Federal Komisyon Sekreteri tarafından imzalanır.

Federal Komisyon üyeleri, protokole belirli konulardaki görüşlerini dahil etme ve ayrıca özel görüş ve bireysel materyalleri yazılı olarak protokole ekleme hakkına sahiptir.

Federal Komisyonun özel olarak bir kredi kuruluşunu tanımladığı belgelerin hazırlanması ve kabulü, Rusya Federasyonu Merkez Bankası ile mutabakata varılarak gerçekleştirilir.

Döviz stok değerleri ile yapılan işlemlerin düzenlenmesi, Rusya Federasyonu Merkez Bankası ile mutabakat halinde Federal Komisyon tarafından yürütülmektedir.

Federal Komisyonun kendi yetkisi dahilindeki konulara ilişkin kararları, federal bakanlıklar ve diğer federal yürütme makamları, Rusya Federasyonu'nun kurucu kuruluşlarının yürütme makamları ve yerel yönetimlerin yanı sıra menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcılar ve özdenetim kuruluşları için bağlayıcıdır.

Federal Komisyon kararlarının, Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu Uzman Konseyi tarafından ön inceleme yapılmadan kabul edilmesine izin verilmez.

Federal Komisyonun kararları zorunlu yayına tabidir.

Federal Komisyonun kararlarına bireyler ve tüzel kişiler tarafından mahkemede veya tahkim mahkemesinde itiraz edilebilir.

Menkul kıymetler piyasasının düzenlenmesi, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların faaliyetleri, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların öz düzenleyici kuruluşları, federal bakanlıklar ve diğer federal yürütme organları tarafından kendi yetkileri dahilinde yalnızca Federal ile mutabakata varılarak kabul edilir. Komisyon.

Madde 44. Federal Komisyonun Hakları

Federal Komisyon şu haklara sahiptir:

1) menkul kıymetler piyasasında profesyonel katılımcıların lisanslanması ve menkul kıymetler piyasasında kontrolün federal yürütme makamlarına uygulanması için genel lisanslar vermek (lisanslama işlevlerini kendi bölgesel organlarına devretme hakkı ile);
2) Rusya Federasyonu mevzuatına uygun olarak menkul kıymetleri nitelendirmek ve türlerini belirlemek;
3) menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcılar için (kredi kuruluşları hariç) zorunlu sermaye yeterliliği standartlarını ve menkul kıymetlerle yapılan işlemlerin risklerini sınırlayan diğer göstergeleri oluşturmak;
4) Rusya Federasyonu'nun menkul kıymetler mevzuatının menkul kıymetler piyasasının profesyonel katılımcıları tarafından tekrar tekrar veya büyük ölçüde ihlal edilmesi durumunda, menkul kıymetlerle mesleki faaliyetlerde bulunmak için verilen lisansın askıya alınmasına veya iptal edilmesine karar verilir. Federal Komisyon'un lisansı askıya alma kararının yürürlüğe girmesinden hemen sonra, ilgili lisansı veren devlet organının ihlalleri ortadan kaldırmak veya lisansı iptal etmek için önlemler alması gerekir;
5) Rusya Federasyonu mevzuatının öngördüğü gerekçelerle, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların kendi kendini düzenleyen bir kuruluşuna lisans vermeyi reddetmek, kendisine verilen lisansı, bununla ilgili bir mesajın zorunlu olarak yayınlanmasıyla iptal etmek, medya;
6) ilgili federal yürütme makamlarıyla ortaklaşa veya organize etmek, faaliyetlerin denetimini yürütmek, ihraççıların, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların özdenetim kuruluşlarının faaliyetlerini izlemek için müfettişleri atamak ve geri çağırmak;
7) menkul kıymetler piyasasındaki ihraççılara ve profesyonel katılımcılara ve bunların özdenetim kuruluşlarına zorunlu talimatlar göndermek ve ayrıca Federal Komisyonun yetkisi dahilindeki sorunları çözmek için gerekli belgeleri sunmalarını talep etmek;
8) kolluk kuvvetlerine materyal göndermek ve Federal Komisyonun yetki alanına giren konularda (menkul kıymetlerle yapılan işlemlerin geçersizliği dahil) mahkemede (tahkim mahkemesi) dava açmak;
9) Federal Komisyonun bölgesel şubelerinin oluşturulması ve tasfiyesine ilişkin kararlar almak;
10) Rusya Federasyonu mevzuatının ihlali durumunda menkul kıymetlerle işlem yapma hakkı konusunda yeterlilik belgesine sahip yetkililere ve uzmanlara önlemler uygulamak;
11) menkul kıymet ihraççılarının uyması gereken standartları ve bunların uygulanmasına ilişkin kuralları belirler.

Madde 45. Menkul Kıymetler Piyasası Federal Komisyonu bünyesindeki Uzman Konseyi

Menkul kıymetler piyasasının profesyonel katılımcıları, adaylarını Federal Komisyon tarafından düzenlenen Menkul Kıymetler Piyasası Profesyonel Katılımcılarının Tüm Rusya Konferansı'nda Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu Uzman Konseyine seçerler.

Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcılar tarafından seçilen adaylar, Federal Komisyon kararıyla Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu Uzman Konseyi üyesi olarak onaylanır.
Menkul Kıymetler Piyasası Federal Komisyonu bünyesindeki Uzman Konseyi Başkanı, Uzman Konseyi üyeleri tarafından seçilir ve Federal Komisyon Başkanı tarafından onaylanır.

Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcılardan Menkul Kıymetler Piyasası Federal Komisyonu Uzman Konseyine seçim için aday sunma, oylama sonuçlarını yürütme ve özetleme prosedürü, menkul kıymetlerdeki profesyonel katılımcıların Tüm Rusya konferansının kararı ile belirlenir. pazar.

Menkul Kıymetler Piyasası Federal Komisyonu bünyesinde yer alan Uzman Konseyi adayları, kamu kurumlarından bu kamu kurumları tarafından sunulur ve Federal Komisyon kararıyla onaylanır.
Menkul Kıymetler Piyasası Federal Komisyonu bünyesindeki Uzman Konseyi şunları gerçekleştirir:

Federal Komisyonun yetkilerinin uygulanmasına ilişkin konuların hazırlanması ve ön değerlendirmesi;
menkul kıymetler piyasasının ana düzenleme alanlarına ilişkin tekliflerin geliştirilmesi;
Federal Komisyon tarafından kabul edilen karar taslaklarının ön değerlendirmesi ve Federal Menkul Kıymetler Piyasası Komisyonu bünyesindeki Uzman Konseyinin herhangi bir üyesinin talebi üzerine bunların yayınlanması.

Menkul Kıymetler Piyasası Federal Komisyonu bünyesindeki Uzman Konseyi, üyelerinin oy çokluğuyla, Federal Komisyon kararlarının yürürlüğe girmesini altı aya kadar bir süre için askıya alma hakkına sahiptir.

Madde 46. Federal Komisyonun faaliyetlerinin sağlanması

Federal Komisyonun faaliyetleri çalışma aparatı tarafından sağlanmaktadır.

Federal Komisyonun faaliyetleriyle ilgili harcamalar, federal yürütme makamlarının bakımı için ayrılan federal bütçe fonları pahasına gerçekleştirilir.

Federal Komisyon tüzel kişiliktir ve Rusya Federasyonu Devlet Amblemi ve adının imajını taşıyan bir mührü vardır.

Federal Komisyon'un bir cari hesabı ve döviz hesapları da dahil olmak üzere diğer hesapları vardır.

Federal Komisyonun yeri Moskova'dır.

Madde 47. Federal Komisyonun bölgesel şubeleri

Federal Komisyonun bölgesel şubeleri, mevzuatla belirlenen borsanın işleyişine ilişkin normlara, kurallara ve koşullara uyumu sağlamak için Rusya Federasyonu'nun kurucu kuruluşlarının yürütme makamlarıyla mutabakata vararak Federal Komisyon kararıyla oluşturulur. Rusya Federasyonu'nun Federal Komisyonu tarafından alınan kararların pratik olarak uygulanması ve menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların faaliyetleri üzerinde kontrol.

Federal Komisyonun bölgesel şubesi, Federal Komisyon tarafından onaylanan düzenlemeler temelinde hareket eder.

Bölgesel şubenin başkanı, Rusya Federasyonu'nun kurucu kuruluşunun yürütme organı başkanı ve Federal Komisyon başkanının ortak teklifi temelinde Federal Komisyon tarafından onaylanır.

Bölüm 13. Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların öz düzenleyici kuruluşları

Madde 48. Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların öz düzenleyici organizasyonu kavramı

Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların kendi kendini düzenleyen bir kuruluşu (bundan sonra kendi kendini düzenleyen bir kuruluş olarak anılacaktır), bu Federal Yasaya uygun olarak faaliyet gösteren ve menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların gönüllü bir birliğidir. -kâr organizasyonu.

Menkul kıymetler piyasasındaki katılımcıların mesleki faaliyetlerine ilişkin koşulları, menkul kıymetler piyasasında mesleki etik standartlarına uyumu, menkul kıymet sahiplerinin ve diğer müşterilerin çıkarlarının korunmasını sağlamak için menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcılar tarafından kendi kendini düzenleyen bir kuruluş kurulur. Menkul kıymetler piyasasındaki öz düzenleyici bir organizasyonun üyesi olan profesyonel katılımcılar, menkul kıymetlerle işlem yapan kurallar ve standartlar belirler, menkul kıymetler piyasasında etkin faaliyeti sağlar.

Özdüzenleyici bir kuruluşun tüm geliri, kendisi tarafından yalnızca yasal görevlerini yerine getirmek için kullanılır ve üyeleri arasında dağıtılmaz.

Federal Komisyon tarafından onaylanan, mesleki faaliyetlerin yürütülmesi ve menkul kıymetlerle işlem yapılması gerekliliklerine uygun olarak kendi kendini düzenleyen bir kuruluş, üyeleri için menkul kıymetler piyasasında mesleki faaliyetler yürütmek için zorunlu kurallar, menkul kıymetlerle işlem yapma standartları belirler. ve uyumlarını denetler.

Madde 49. Menkul kıymetler piyasasını düzenlemede özdenetim kuruluşlarının hakları

Kendi kendini düzenleyen bir kuruluş şu haklara sahiptir:

Federal Komisyon (Federal Komisyonun bölgesel şubesi) tarafından belirlenen şekilde yürütülen üyelerinin faaliyetlerine ilişkin denetimlerin sonuçları hakkında bilgi almak;
bu Federal Kanun uyarınca, üyelerinin menkul kıymetlerle ilgili mesleki faaliyetlerini ve işlemlerini yürütmek için kurallar ve standartlar geliştirmek ve bunların uyumunu izlemek;
üyelerinin, menkul kıymetlerle ilgili mesleki faaliyetleri ve işlemleri yürütmek için özdenetim kuruluşu tarafından kabul edilen kural ve standartlara uyumunu izlemek;
Federal Komisyonun yeterlilik şartlarına uygun olarak eğitim programları ve planları geliştirmek, menkul kıymetler piyasasında mesleki faaliyet gösteren kuruluşların yetkililerini ve personelini eğitmek, bu kişilerin niteliklerini belirlemek ve onlara yeterlilik belgeleri vermek.

Madde 50. Öz-düzenleyici kuruluşlar için gereklilikler

Menkul kıymetler piyasasında en az on profesyonel katılımcı tarafından kurulan bir kuruluşun, kendi kendini düzenleyen kuruluş statüsünü kazanmak için Federal Komisyona başvuruda bulunma hakkı vardır.

Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcılar tarafından oluşturulan bir kuruluş, Federal Komisyon tarafından verilen izin temelinde kendi kendini düzenleyen kuruluş statüsünü kazanır. Federal Komisyon tarafından kendi kendini düzenleyen bir kuruluşa verilen izin, bu maddede belirtilen tüm hakları içerir.

İzin almak için aşağıdakilerin Federal Komisyona sunulması gerekir:

Özdenetim kuruluşunun oluşturulmasına ilişkin belgelerin onaylı kopyaları;
Kuruluşun üyeleri tarafından kabul edilen ve özdenetim kuruluşunun tüm üyeleri için bağlayıcı olan kuralları ve düzenlemeleri.

Bir öz-düzenleyici kuruluşun kural ve düzenlemeleri, öz-düzenleyici kuruluş ve üyeleri için aşağıdakilerle ilgili gereklilikleri içermelidir:

1) personelin mesleki nitelikleri (teknik olanlar hariç);
2) mesleki faaliyetlerin yürütülmesine ilişkin kurallar ve standartlar;
3) fiyat manipülasyonunu sınırlayan kurallar;
4) dokümantasyon, muhasebe ve raporlama;
5) kendi fonlarının asgari tutarı;
6) menkul kıymetler piyasasında profesyonel bir katılımcının organizasyonuna katılma ve bundan ayrılma veya ihraç edilmeye ilişkin kurallar;
7) kuruluşun yönetim organlarına seçimlerde eşit temsil ve kuruluşun yönetimine katılım konusunda eşit haklar;
8) kuruluş üyeleri arasında maliyetleri, ödemeleri ve ücretleri dağıtma prosedürü;
9) kuruluş üyelerinin müşterilerinden gelen iddia ve şikayetleri değerlendirme prosedürü de dahil olmak üzere müşteri haklarının korunması;
10) üyelerinin müşterilerle ve diğer kişilerle ilgili olarak, kuruluşun bir üyesinin mesleki faaliyetlerini yerine getirirken yaptığı hatalar veya ihmallerden ve ayrıca kuruluştan bir üyenin veya yetkililerinin yasa dışı eylemlerinden kaynaklanan zararları tazmin etme yükümlülükleri ve /veya personel;
11) kuruluş üyelerinin iddia ve şikayetlerini değerlendirme prosedürüne uygunluk;
12) bir kontrol organının oluşturulması ve kuruluşun diğer üyelerinin teftiş sonuçlarına aşina olma prosedürü de dahil olmak üzere, kuruluş üyelerinin belirlenmiş kural ve standartlara uygunluğunun denetlenmesine ilişkin prosedürler;
13) örgütün üyelerine, yetkililerine ve/veya personeline karşı yaptırımlar ve diğer tedbirler ve bunların başvuru usulü;
14) kuruluşun inisiyatifiyle gerçekleştirilen denetimler için bilgilerin açıklığını sağlamaya yönelik gereklilikler;
15) kuruluş üyelerine uygulanan yaptırım ve önlemlerin uygulanması ve bunların kayıt altına alınması prosedürü üzerinde kontrol.

Bir ticaret organizatörü olan kendi kendini düzenleyen bir kuruluş, bu maddenin 3. paragrafında ve bu Federal Yasanın 10. maddesinde belirtilen şartlara ek olarak, aşağıdaki kuralları oluşturmak ve bunlara uymakla yükümlüdür:

Menkul kıymetlerle yapılan işlemlerin sonuçlandırılması, kaydedilmesi ve onaylanması;
menkul kıymet alım satımını destekleyen operasyonların yürütülmesi (takas ve/veya takas işlemleri);
kuruluş üyeleri tarafından işlemleri tamamlarken ve menkul kıymetlerle işlem yaparken kullanılan belgelerin kaydedilmesi ve muhasebeleştirilmesi;
parasal olanlar da dahil olmak üzere menkul kıymetlerle yapılan işlemler ve bunlara ilişkin ödemeler sırasında kuruluş üyeleri arasında ortaya çıkan anlaşmazlıkların çözümü;
kuruluş üyeleri tarafından gerçekleştirilen menkul kıymetlerdeki arz ve talep fiyatları, fiyatlar ve işlemlerin hacmi hakkında bilgi sağlamaya yönelik prosedürler;
Kuruluşa üye olmayan kişilere hizmet sağlanması.

Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların organizasyonu tarafından sunulan belgelerin bu maddede belirtilen ilgili gereklilikleri içermemesi ve ayrıca aşağıdaki hükümlerden en az birini sağlaması durumunda, iznin verilmesi reddedilebilir:

Kuruluş üyelerinin hizmetlerini kullanan müşterilerin haklarında ayrımcılık olasılığı;
örgütün üyelerine karşı haksız ayrımcılık;
kuruluşa katılma ve ayrılma konusunda makul olmayan kısıtlamalar;
kuruluş üyelerinin mesleki faaliyetlerinden elde edilen ücret oranları ve gelirlerin düzenlenmesi de dahil olmak üzere, menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcılar arasında rekabetin gelişmesini engelleyen kısıtlamalar;
yetki dahilinde olmayan konuların yanı sıra öz düzenleyici kuruluşun faaliyetlerinin hedeflerine uymayan konuların düzenlenmesi;
Yanlış veya eksik bilgi vermek.

Başka gerekçelerle izin verilmesinin reddedilmesine izin verilmez.

Bir özdenetim kuruluşunun izninin iptali, Federal Komisyon'un, Rusya Federasyonu'nun Federal Komisyon tarafından belirlenen menkul kıymetler, gereklilikler ve standartlar, özdenetim kuruluşunun kuralları ve düzenlemeleri hakkındaki mevzuatının ihlal edildiğini tespit etmesi durumunda gerçekleştirilir. Yanlış veya eksik bilgi verilmesi.

Özdenetim kuruluşunun, özdenetim kuruluşunun oluşturulması, düzenlemeleri ve kurallarına ilişkin belgelerde yapılan tüm değişikliklere ilişkin verileri, bu tür değişikliklerin nedenleri ve amaçlarının kısa bir gerekçesi ile birlikte Federal Komisyona sunması gerekir.

Değişiklikler ve eklemeler, alındığı tarihten itibaren 30 takvim günü içerisinde Federal Komisyon'un gerekçelerini belirten yazılı bir ret bildirimi göndermemesi halinde kabul edilmiş sayılır.

Bölüm VI. Nihai hükümler

Madde 51. Rusya Federasyonu'nun menkul kıymetlere ilişkin mevzuatının ihlali sorumluluğu

1. Bu Federal Yasanın ve Rusya Federasyonu'nun menkul kıymetlere ilişkin diğer yasal düzenlemelerinin ihlali nedeniyle, kişiler, Rusya Federasyonu'nun medeni, idari veya cezai mevzuatında öngörülen durumlarda ve şekilde sorumludur.

Rusya Federasyonu'nun menkul kıymetlere ilişkin mevzuatının ihlali sonucu oluşan zararlar, Rusya Federasyonu medeni mevzuatının belirlediği şekilde tazminata tabidir.

2. Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcılar, sunulan bilgiler de dahil olmak üzere menkul kıymetler, ihraç dereceli menkul kıymet ihraççıları, menkul kıymet fiyatları hakkında kasıtlı olarak çarpıtılmış bilgiler sağlayarak menkul kıymetler piyasasındaki fiyatları manipüle etme ve menkul kıymetlerin alım veya satımını zorlama hakkına sahip değildir. Reklamcılıkta.

Menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcılar tarafından bu eylemlerin gerçekleştirilmesi, kendilerine verilen iznin askıya alınması veya iptal edilmesinin yanı sıra özdenetim kuruluşlarının üyelerine sağlanan diğer yaptırımların temelidir.

Menkul kıymetler piyasasında fiyat manipülasyonu gerçeği mahkemede kabul edilmektedir.

3. Dürüst olmayan menkul kıymet ihracını gerçekleştiren ihraççılarla ilgili olarak Federal Komisyon:

Haksız bir ihraç sonucunda ihraç edilen menkul kıymetlerin daha fazla satılmasının durdurulmasına yönelik tedbirleri alır;
medyada haksız bir ihraç gerçeği ve haksız bir ihraç sonucu ihraç edilen menkul kıymetlerin satışının askıya alınmasının gerekçeleri hakkında bilgi yayınlar;
ihlallerin ortadan kaldırılması, izahnamede ve konunun diğer şartlarında değişiklik yapılması ihtiyacını yazılı olarak bildirir ve ayrıca ihlallerin ortadan kaldırılması için bir son tarih belirler;
Rusya Federasyonu mevzuatına uygun olarak ihraççının yetkililerine idari sorumluluk önlemlerinin uygulanması için sahtekâr emisyon gerçeklerine ilişkin inceleme materyallerini mahkemeye gönderir;
ihraççı yetkililerin eylemlerinde suç belirtileri varsa, sahtekâr emisyon olgularına ilişkin inceleme materyallerini savcılığa gönderir;
ihraççının, menkul kıymetlerin dürüst olmayan bir şekilde ihracıyla ilgili ihlalleri ortadan kaldırması halinde, menkul kıymetlerin daha fazla yerleştirilmesine izin vermek için yazılı bir emir çıkarır;
Dürüst olmayan ihracın hissedarların önemli ölçüde yanlış beyanına yol açması veya ihracın amaçlarının kanun, düzen ve ahlak temellerine aykırı olması durumunda, menkul kıymet ihracının geçersiz ilan edilmesi için mahkemeye dava açar.

4. Devlet tescili yapılmamış menkul kıymet ihraç etme kararı veren ihraççının yetkilileri, Rusya Federasyonu mevzuatına uygun olarak idari veya cezai sorumluluk taşır.

5. Menkul kıymet ihracı, Federal Komisyonun, Federal Komisyonun bölgesel şubelerinin, devlet kayıt makamının, devlet vergi dairesi dairesinin, savcının ve ayrıca bu alanda yetki kullanan diğer devlet organlarının iddiaları üzerine geçersiz ilan edilebilir. Rusya Federasyonu mevzuatına uygun olarak menkul kıymetler piyasasının.

Menkul kıymet ihracının geçersiz olarak tanınması, menkul kıymetlerin tescili veya ihracı için belirlenmiş prosedürü ihlal ederek ihraç edilen menkul kıymetlerin dolaşımdan çekilmesini ve ihraççı tarafından menkul kıymetler için ödeme olarak alınan fonların (diğer mülklerin) sahiplerine iade edilmesini gerektirir. .

6. Menkul kıymetler piyasasında lisans olmadan gerçekleştirilen mesleki faaliyet yasa dışıdır.
Ruhsatsız faaliyetlerde bulunan kişilerle ilgili olarak Federal Komisyon:

Lisanssız faaliyetlerin durdurulmasına yönelik tedbirleri alır;
medyada bir menkul kıymetler piyasası katılımcısının lisanssız faaliyetlerine ilişkin bilgileri yayınlar;
lisans alma ihtiyacını yazılı olarak bildirir ve bunun için son tarihleri ​​belirler;
Rusya Federasyonu mevzuatına uygun olarak menkul kıymetler piyasası katılımcısının yetkililerine idari sorumluluk tedbirlerinin uygulanması için lisanssız faaliyet gerçekleri hakkında inceleme materyallerini mahkemeye gönderir;
menkul kıymetler piyasasında lisanssız faaliyetler sonucunda elde edilen gelirin devlete geri alınması için tahkim mahkemesine dava açar;
Bir menkul kıymetler piyasası katılımcısının belirlenen süre içinde lisans alamaması durumunda, tahkim mahkemesine, bir menkul kıymetler piyasası katılımcısının zorla tasfiyesi için dava açar.

7. Yanlış reklam yapıldığına dair gerçeklerin ortaya çıkması durumunda Federal Komisyon:

Haksız reklamı durduracak tedbirleri alır;
haksız reklamların durdurulması gerektiğini reklam verene yazılı olarak bildirir ve bunun için son tarihler belirler;
medyada adil olmayan reklamlar ve dürüst olmayan reklamverenlerle ilgili gerçekler hakkında bilgi yayınlar;
Rusya Federasyonu mevzuatına uygun olarak menkul kıymetler piyasası katılımcısı - reklamveren yetkililerine idari sorumluluk önlemlerinin uygulanması için mahkemeye haksız reklam gerçekleri hakkında inceleme materyalleri gönderir;
menkul kıymetlerin adil olmayan reklamını yapan menkul kıymetler piyasasındaki profesyonel katılımcıların faaliyetlerine ilişkin lisansı askıya alır;
Adil olmayan reklamların sahiplere önemli ölçüde yanlış beyanda bulunulmasıyla sonuçlanması durumunda, menkul kıymet ihracının geçersiz kılınması için mahkemeye dava açar.

8. Menkul kıymetler piyasasının profesyonel katılımcıları ve menkul kıymet ihraççıları ile bunların yetkilileri, Rusya Federasyonu'nun menkul kıymetlerle ilgili mevzuatının ihlallerini ortadan kaldırmak ve sorumluluk önlemlerini öngörülen şekilde uygulamak için Federal Komisyon'un eylemlerine itiraz etme hakkına sahiptir. Rusya Federasyonu mevzuatına göre.

9. Bu Federal Yasa ve Rusya Federasyonu'nun menkul kıymetlere ilişkin diğer yasal düzenlemeleri tarafından öngörülen durumlarda, menkul kıymetler piyasası katılımcıları, sahiplerinin mülkiyet çıkarlarını rehin, garanti ve Rusya'nın medeni mevzuatının öngördüğü diğer yöntemlerle sağlamakla yükümlüdür. Federasyon, menkul kıymetler piyasasındaki faaliyetlerle ilgili mülkiyet ve riskleri sigortalamanın yanı sıra.

Madde 52. Bu Federal Yasanın yürürlüğe girmesiyle ilgili geçiş hükümleri

Kredi kuruluşları, bu Federal Kanunun yürürlüğe girdiği tarihten itibaren bir yıl içinde bankacılık işlemlerini yürütme lisansına dayanarak menkul kıymetler piyasasında mesleki faaliyetlerde bulunma hakkına sahiptir. Federal Komisyon bu süreyi iki yıla kadar uzatma hakkına sahiptir.

Bu Federal Kanunun yürürlüğe girmesinden önce verilen bir lisansa dayanarak menkul kıymetler piyasasında mesleki faaliyetler yürüten yatırım kuruluşları ve borsalar, kurucu ve iç belgelerini (yönetmeliklerini) bir yıl içinde buna uygun hale getirmek zorundadır. resmi yayınlandığı tarihten itibaren. Federal Komisyon bu süreyi iki yıla kadar uzatma hakkına sahiptir.

Madde 53. Bu Federal Yasanın yürürlüğe girmesine ilişkin prosedür

1. Bu Federal Yasa, resmi yayınlandığı tarihte yürürlüğe girer.

2. Rusya Federasyonu Başkanına teklifte bulunmak ve Rusya Federasyonu Hükümetine düzenleyici yasal düzenlemelerini bu Federal Kanuna uygun hale getirmesi yönünde talimat vermek.

Başkan
Rusya Federasyonu
B. Yeltsin

Şu anda, menkul kıymetler piyasasına ilişkin özel bir düzenleyici kanun yürürlüktedir. Kanun, finansal araçların ihracı ve dolaşımıyla bağlantılı olarak ortaya çıkan ilişkileri düzenlemeyi amaçlamaktadır. Belge aynı zamanda işlemlerde profesyonel katılımcıların oluşumu ve işleyişinin özelliklerini de tanımlamaktadır. Şimdi “Menkul Kıymetler Piyasası” Kanununa yapılan yorumlara bakalım.

Aracılık faaliyetleri

Finansal araç yönetimi

Bu faaliyetin yalnızca sorumlu kişi tarafından menkul kıymetler kapsamındaki hakların kullanılmasıyla ilgili olması durumunda, bu faaliyetin gerçekleştirilmesi için bir lisansa gerek yoktur. Finansal araçların güven yönetimini, ilgili işlemleri gerçekleştirmek veya sözleşmeleri sonuçlandırmak için kullanılan parayı içerir.

Yetki

39 Sayılı “Menkul Kıymetler Piyasası” Federal Kanunu, güven yönetimi gerçekleştiren bir piyasa katılımcısının durumunu belirtmesini gerektirir. Bir çıkar çatışmasının müşteri açısından kayıplara yol açması durumunda, sorumlu kişi, Medeni Kanun'un öngördüğü şekilde masrafları kendisine ait olmak üzere bunları tazmin etmekle yükümlüdür. Rusya Federasyonu'nun “Menkul Kıymetler Piyasası” Kanunu, yöneticinin yetki listesini tanımlar. Özellikle, belirtilen katılımcı, yalnızca müşterinin kendisi olması durumunda, nitelikli yatırımcılara yönelik finansal araçları edinme ve sözleşmelere girme hakkına sahiptir.

Yöneticinin sorumluluğu

“Menkul Kıymetler Piyasası Kanunu”, düzenlemelerin ihlali durumunda sorumlu bir ticaret katılımcısı için bir takım sonuçlar öngörmektedir. Bunlar şunları içerir:

1. Yöneticiye, Merkez Bankasının veya müşterinin talebi üzerine finansal araçları satma ve ilgili sözleşmeleri feshetme yükümlülüğü getirilmesi.
2. Satış ve sözleşmelerin feshi sırasında yatırımcının uğradığı zararların tazmin edilmesi.
3. Sözleşmelerin imzalandığı veya işlemlerin tamamlandığı tutar üzerinden faiz ödenmesi. Faiz miktarı kurallara göre belirlenir.Finansal araçların satışından, sözleşmelerin feshinden veya ifasından elde edilen tutar ile iktisap ve satış, akdedilme, fesih ile ilgili olarak ödenen tutar arasında pozitif fark bulunması halinde, Sözleşmelerin ifasında, bu farkın karşılamadığı tutarda faiz ödenir.

Yukarıdaki sonuçların uygulanmasına ilişkin talep beyanı, müşterinin işlenen ihlalleri gösteren bir raporu aldığı tarihten itibaren 1 yıl içinde yapılabilir.

Haklar ve kısıtlamalar

"Menkul Kıymetler Piyasası" Federal Kanunu uyarınca yönetici, her anlaşma için yönetim nesnesi olarak hareket eden finansal araçların kayıtlarını tutmalıdır. Bu katılımcı, kendi takdirine bağlı olarak, hisselerde yer alan tüm yasal olanakları kullanır. Güven anlaşması oy haklarına kısıtlamalar getirebilir. Aksi takdirde sorumlu kişi, ilgili işlemin konusu olan finansal araçların mülkiyetine ilişkin sorumlulukları üstlenir. Yöneticinin oy hakkı bulunmuyorsa kurucu hakkında bilgi vermesi gerekir. Bu, hissedarlar/katılımcılar genel kuruluna katılma fırsatına sahip kuruluşların bir listesini oluşturmak için gereklidir.

Ayrıca yönetici, kurucunun talebi üzerine, kurucunun oy haklarını kullanmasına ilişkin talimat vermekle yükümlüdür. Sorumlu kişi, öznelerin hissedarlar veya diğer mali araç sahipleri olduğu faaliyetler de dahil olmak üzere, faaliyetlerinden kaynaklanan her türlü iddiayla mahkemeye başvurabilir. Bu durumda, anlaşmazlıkların değerlendirilmesiyle ilgili maliyetler, güven yönetimi nesnesinin pahasına ödenir.

Deponun faaliyetleri

Rusya Federasyonu'nun “Menkul Kıymetler Piyasası” Federal Yasası, sertifikaların saklanması veya finansal araçlara ilişkin hakların devri ve muhasebeleştirilmesine ilişkin hizmetlerin sağlanmasını tanır. Ticaret organizatörleri veya takas şirketleriyle yapılan anlaşmalar kapsamında yapılan işlemlerin sonuçlarına göre mutabakatları gerçekleştiren emanetçiye, takas emanetçisi denir. Yukarıdaki hizmetleri kullanan kişiye mevduat sahibi denir. Katılımcılar arasında bir emanet sözleşmesi imzalanır. Rusya Federasyonu'nun “Menkul Kıymetler Piyasası” Kanunu, anlaşma için bir takım gereklilikler ortaya koymaktadır. Her şeyden önce yazılı olması gerekir. Depoziter, faaliyetlerini yürüteceği ve anlaşmanın ayrılmaz bir parçası olan koşulları onaylamalıdır.

Kayıt bakımı ile ilgili faaliyetler

Finansal araçların sahipleri hakkındaki bilgilerin kanunla belirlenen hallerde toplanması, işlenmesi, kaydedilmesi, saklanması ve sağlanması olarak kabul edilmektedir. Bu faaliyetin münhasıran tüzel kişi tarafından gerçekleştirilme hakkı vardır. Sicili tutan kuruluşa onun sahibi denir. Menkul kıymetler piyasasındaki işlemlere profesyonel bir katılımcı olabilirler. Aynı zamanda ilgili faaliyetleri yürütebilmek için lisansa sahip olması gerekmektedir. Yasaların öngördüğü hallerde, başka bir profesyonel katılımcı da hak sahibi olarak hareket eder. Sicil memuru, sahiplerinin sicilini tuttuğu ihraççının finansal araçlarıyla işlem yapamaz. Sahiplerin bilgi tabanı, kişisel hesapları açılan kişilerin kayıt altına alındığı bir sistemdir. Zamanın belirli bir noktasında oluşur. Kayıt ayrıca, bu hesaplarda muhasebeleştirilen menkul kıymetler, takyidatlar ve listesi kanunla belirlenen diğer verilerle ilgili girişleri de içerir. Hamil, faaliyetlerini Merkez Bankası düzenlemeleri ve onayladığı kurallara uygun olarak yürütür. İkincisi için gereklilikler Merkez Bankası tarafından belirlenir.

Hükümet düzenlemeleri

Piyasanın işleyişi devlet tarafından kontrol edilmektedir. Düzenleme gerçekleştirilir:

1. Faaliyetlerin profesyonel katılımcılar tarafından uygulanması için zorunlu gerekliliklerin ve standartlarının belirlenmesi.
2. menkul kıymetler ve izahnameler, ihraççıların burada belirlenen yükümlülüklere ve koşullara uyumunu izlemek.
3. Piyasa katılımcılarının faaliyetlerinin lisanslanması.
4. Sahiplerin çıkarlarını korumak ve ihraççılar ve diğer kuruluşlar tarafından bunlara uygunluğun izlenmesi için bir sistemin oluşturulması.
5. Kişilerin lisanssız gerçekleştirdiği faaliyetlerin yasaklanması ve durdurulması.

İzin ayrıntıları

İşin ruhsatlandırılması iki şekilde gerçekleştirilir. Kuruluşlar bir kayıt tutmak veya profesyonel teklif sahibi olarak hareket etmek için izin alabilir. Lisanslar başvuruya göre verilmektedir. Başvuru sahibinin talebi üzerine profesyonel bir katılımcıya aracılık faaliyeti yürütme izni verilmesine, yalnızca ana varlığı ürün olan türev finansal araç niteliğindeki sözleşmelerin imzalanması durumunda izin verilir. Lisanslama gereklilikleri ve koşulları, iş akışı içerisinde gerçekleştirilen operasyon ve işlemlere bağlı olarak değişiklik gösterebilir.

İzinlerin askıya alınması ve iptali

Bu işlemler Merkez Bankasının yetkisi dahilindedir. Lisansların iptal edilmesinin gerekçeleri şunları içerebilir:

Merkez Bankası mesleki faaliyet yürütme iznini iptal etme kararı aldığında kuruluş, Merkez Bankası'nın emriyle belirlenen süre içinde yükümlülüklerini sona erdirmek zorundadır. Ancak bu süre 1 yıldan fazla olamaz. Saklama sözleşmelerinden doğan yükümlülükler, Merkez Bankası düzenlemelerinde öngörülen şartların yerine getirilmesiyle sona erer.